展浩博 发自武汉 疫情启示下,身为湖北首富的阎志,正加速布局大健康产业。 日前,汉商集团(600774.SH)公告,公司拟9亿元收购蓝光发展(600466.SH)旗下成都迪康药业股份有限公司。 汉商集团实控人即卓尔控股董事长阎志。目前,阎志个人直接持有汉商集团19.5%股份,另通过旗下卓尔控股间接持有汉商集团20%股份,为汉商集团最终控制人。 2015年,蓝光发展通过迪康药业成功实现借壳上市,彼时蓝光发展确定了“生命蓝光”和“人居蓝光”的双轮驱动战略。时隔5年,蓝光发展决意借壳之后再剥壳,出售迪康药业予汉商集团,专注房地产业务。 而接盘后的汉商集团则拾起了蓝光曾经双主业的路子。据了解,年初以来汉商集团确定了“新零售+医疗健康”双主业的转型战略。 收购迪康药业,并非汉商集团向医疗行业跨出的第一步。在此之前,2020年7月10日,汉商集团公告,收购华中科技大学同济医学院生殖医学中心30%股权,成为该中心第一大股东。该笔交易标志着,汉商集团进军资本市场颇为看好的辅助生殖领域。 更早之前,今年4月,汉商集团注册成立汉商大健康产业有限公司,而后不到一月,该公司即联合中国工程院院士、中国中医科学院院长黄璐及其率领的援鄂抗击新冠肺炎国家中医医疗队开发研制出了植物饮品“汉方一号”。 汉商集团进军医疗行业,实则为卓尔控股发力医疗领域的一部分。2020年2月,地处武汉抗疫一线的卓尔控股,宣布旗下公司卓尔棉业转型口罩等医疗物资生产。 今年2月13日,卓尔投资集团退出武汉众康医疗产业园股权投资,并将所持100%股权全额转让予湖北卓尔棉业集团,武汉众康医疗产业园由此更名卓尔医疗纺织科技(武汉)有限公司,主要从事医疗器械研发及生产。 此次收购迪康药业,汉商集团乃至整个卓尔控股加码医疗大健康布局将得到进一步深化。 根据公告,迪康药业成立于1993年,主要从事化学制药即医疗器械生产,总资产达10.77亿元,是国内一家大型药业公司。 2019年,蓝光发展曾意图分拆迪康药业赴港上市,不过当年11月,蓝光公告中止迪康药业赴港上市计划,原因是资本市场环境所致。 迪康药业2019年录得亏损279.13万元,扣非净利润亏损达798.89亿元。经营状况有待改善。根据业绩承诺协议,迪康药业未来三年年度净利润应分别不低于7000万元(2020年)、9000万元(2021年)、1.1亿元(2022年)。 若协议期内,迪康药业未能实现以上业绩承诺,则蓝光发展作为转让方须向汉商集团进行利润差额补偿。 对于去年利润亏损200余万的迪康药业而言,今年即要完成7000万元的净利润难度可见一斑。如何在年内实现标的公司扭亏为盈并达成业绩承诺,将成为摆在蓝光发展面前的关键问题。
7月28日晚,汉商集团披露再融资预案,公司拟非公开发行股票募集不超过12.85亿元,其中9亿元用于收购迪康药业100%股权,其余3.85亿元用于补充流动资金。汉商集团相关负责人在接受记者采访时表示,这是公司商业与大健康产业并行战略的进一步落地,交易完成后,公司将形成商业和大健康的双主业格局。 据披露,迪康药业是以制药为主,集药品及医疗器械的研发、制造和营销于一体的高新技术企业。公司拥有多种各剂型药品,其中包括大量医保目录内药品,在胃肠系统疾病、呼吸系统疾病、可吸收医疗耗材能领域具有优势,其核心产品雷贝拉唑钠肠溶片、通窍鼻炎颗粒、盐酸吡格列酮片等,以及医疗器械可吸收医用膜、可吸收骨折内固定螺钉等具有较强的市场竞争力。 这是2家上市公司之间的交易。据披露,蓝光发展目前持有迪康药业91.41%的股权,蓝迪共享持有8.59%的股权。交易完成后,汉商集团将持有迪康药业99%的股权,汉商集团全资子公司汉商大健康持有1%的股权。 从财务数据来看,截至2020年5月31日,迪康药业总资产12.22亿元,股东权益4.82亿元。2018年和2019年,迪康药业营业收入分别为10.1亿元和10.7亿元,净利润分别为9087万元和1.36亿元。交易对方承诺,迪康药业2020年至2022年净利润分别不低于7000万元、9000万元和1.1亿元。 这无疑将增强汉商集团的盈利能力。公司称,目前主营业务为零售、会展等,受诸多因素影响,公司所处行业竞争日趋激烈,盈利水平增速有所放缓,需要拓展新的业务板块和盈利增长点。汉商集团2019年实现营业收入11.6亿元,实现净利润2987万元。 汉商集团已经在大健康领域频频出手。7月10日,汉商集团宣布出资7130万元收购华中科技大学同济医学院生殖医学中心31%出资份额,成为该中心第一大股东。此前,汉商集团还推出了根据黄璐琦院士和团队授权“配方”制作的“汉方一号”饮品。