牡丹江市国有资产投资控股有限公司于2020年12月15日至2021年2月8日,在黑龙江联合产权交易所公开挂牌转让全资子公司牡丹江恒丰纸业(600356)集团有限责任公司(以下简称“恒丰纸业集团”)100%股权。挂牌底价:79200万元。保证金:39600万元。 恒丰纸业集团成立于1997年,注册资本28910万元,注册地址为黑龙江省牡丹江市阳明区恒丰路11号。经营范围:生产销售卷烟纸等纸张及滤嘴棒,出口工业用纸,文化用纸,生活用纸,进口造纸用木浆,脱水网,化学助剂,造纸机械设备,仪器仪表。截至2020年11月30日,恒丰纸业集团营业收入170,372.48万元,利润总额11,676.04万元,净利润4,788.82万元,资产总额336,835.89万元,负债总额99,137.88万元,所有者权益237,698.01万元。 恒丰纸业集团持有上市公司牡丹江恒丰纸业股份有限公司(股权代码:600356)29.93%股份。公司主要生产的卷烟配套用纸国内市场综合市场占有率近三分之一,是全国较大的卷烟辅料用纸生产基地;公司25%的产品远销国外,客户遍布欧洲、亚洲、南美洲、北美洲、非洲,在当前国际同行业市场份额中位居前茅。
12月24日,苏州科达(603660)发布公告称,公司以集中竞价交易的方式回购公司股份,回购金额上限5000万元、回购价格上限12.19元/股,回购期限不超12个月,本次回购股份全部用于后期实施股权激励或员工持股计划。 根据公告,本次回购,苏州科达拟自有资金或符合法律法规规定的自筹资金。若按本次回购股份价格上限12.19元/股,本次回购资金上限人民币5000万元(含)、下限人民币3000万元(含)分别进行测算,预计可回购股份数量约为410.17万股和246.10万股,约占公司目前总股本的比例为0.82%和0.49%。 对于本次回购的目的,苏州科达表示,为稳定投资者对公司股票长期价值的预期,构建稳定的投资者结构,同时充分调动公司员工干部的积极性,有效地将股东利益、公司利益和员工利益紧密结合在一起,完善公司长效激励机制和利益共享机制,促进公司健康可持续发展。 截至2020年9月30日,公司总资产为31.64亿元,归属于公司股东的净资产为17.52亿元,货币资金为1.6亿元。本次回购资金总额上限5000万元,约占公司总资产、归属于上市公司股东的净资产、货币资金的比重分别约为1.58%、2.85%、31.1%。 根据公司目前经营、财务状况及未来发展规划,苏州科达认为,本次回购不会对公司的日常经营、财务状况、债务履行能力和未来发展产生重大影响,债权人的利益也不会受到重大影响。
中国经济网编者按:12月15日,上海肇民新材料科技股份有限公司(以下简称“肇民科技”)首发申请将上会。肇民科技主营业务为精密注塑件及配套精密注塑模具的研发、生产和销售。 此次,肇民科技拟在深交所创业板公开发行新股不超过1333.35万股,占发行后总股本的比例不低于25.00%;拟募集资金5.04亿元,其中2.65亿元用于“汽车精密注塑件、汽车电子水泵及热管理模块部件生产基地建设项目”、5809.25万元用于“研发中心建设项目”、8065.35万元用于“上海生产基地生产及检测设备替换项目”。海通证券是本次发行的保荐机构。 肇民科技本次IPO拟募资额超过公司各期总资产,超公司截至今年9月末总资产逾3成。 2017年-2019年及2020年1-6月,肇民科技资产总额分别为2.07亿元、2.46亿元、3.14亿元、3.53亿元,其中流动资产分别为1.44亿元、1.73亿元、2.41亿元、2.71亿元。 各期,公司货币资金分别为1568.09万元、3167.24万元、4553.33万元、5138.89万元,其中银行存款分别为1563.49万元、3165.09万元、4551.82万元、5003.87万元。 2017年-2019年及2020年1-6月,肇民科技负债合计分别为8593.33万元、7311.54万元、11442.70万元、14708.55万元,其中流动负债合计分别为8303.29万元、6881.00万元、10981.44万元、14228.82万元。 各期,公司短期借款分别为515.91万元、770.89万元、2197.27万元、1395.94万元。 2020年9月末,公司总资产为3.81亿元,总负债为1.50亿元。 2017年-2019年及2020年1-6月,肇民科技营业收入分别为2.33亿元、2.95亿元、3.35亿元、2.00亿元,销售商品、提供劳务收到的现金分别为2.57亿元、3.14亿元、3.24亿元、2.10亿元,销售商品、提供劳务收到的现金与营业收入比值分别为110.04%、106.28%、96.78%、104.98%。 最近2年及1期,公司经营净现金流均落后于净利。以上同期,公司净利润分别为2940.53万元、5155.96万元、7158.12万元、4141.76万元,经营活动产生的现金流量净额分别为4380.03万元、3732.79万元、5649.64万元、2670.99万元,后者与前者的比值分别为148.95%、72.40%、78.93%、64.49%,前者与后者的差额分别为-1439.50万元、1423.18万元、1508.48万元、1470.77万元。 去年,肇民科技应收账款增幅达营收增幅的3倍有余。2018年、2019年,公司应收账款增幅分别为17.06%、40.97%,同期公司营业收入增幅分别为26.47%、13.43%。 2017年-2019年及2020年1-6月各期末,肇民科技应收账款余额分别为7972.35万元、9332.66万元、13155.98万元和14062.11万元,占当期营业收入的比例分别为34.17%、31.63%、39.31%、70.40%。 各期,公司逾期应收账款金额分别为1156.35万元、1278.64万元、1506.06万元、1550.95万元。 公司应收账款周转率始终低于同行。2017年-2019年及2020年1-6月,公司应收账款周转率分别为3.20次、3.41次、2.98次和2.94次,行业平均值分别为4.25次、4.08次、3.58次、3.22次。 去年,肇民科技研发费用减少。各期,公司研发费用率呈下滑趋势,但同行呈上涨趋势。2017年,公司研发费用率超同行,到2019年时已落后同行。 2017年-2019年,肇民科技研发费用分别为1019.58万元、1419.52万元、1378.56万元,占各期营业收入的比重分别为4.37%、4.81%、4.12%。同期,对比企业研发费用率算术平均数分别为4.13%、4.43%、4.74%。 今年上半年,肇民科技研发费用继续低于同行均值。2020年1-6月,公司研发费用为865.26万元,研发费用率为4.33%,对比企业算术平均数为4.83%。 过去3年,肇民科技毛利率走势与同行反向而行。2017年-2019年,肇民科技注塑件产品毛利率分别为37.73%、36.89%、39.39%,呈上升趋势;同行业可比上市公司注塑件产品毛利率平均值分别为30.99%、28.51%、27.56%,呈下滑趋势。 同期,肇民科技模具产品毛利率分别为64.53%、57.54%、54.00%,呈下滑趋势;同行业可比上市公司模具产品毛利率平均值分别为27.51%、25.81%、29.90%。 2019年时,肇民科技上述2大产品毛利率均为同行最高。这也使得肇民科技综合毛利率达同行最高。 2019年,肇民科技综合毛利率为39.35%,同行中横河模具为20.49%,上海亚虹为18.37%,天龙股份为25.62%,京威股份为16.18%,苏奥传感为27.40%,爱柯迪为33.75%,兆威机电为28.68%。 然而,肇民科技在总资产、净资产、营业收入方面,均垫底同行。 2019年营业收入来看,横河模具为5.57亿元,上海亚虹为5.64亿元,天龙股份为9.19亿元,京威股份为36.30亿元,苏奥传感为7.06亿元,爱柯迪为26.27亿元,兆威机电为7.44亿元,肇民科技为3.35亿元。 2019年总资产来看,横河模具为10.03亿元,上海亚虹为5.70亿元,天龙股份为11.74亿元,京威股份为58.53亿元,苏奥传感为12.73亿元,爱柯迪为52.97亿元,兆威机电为10.25亿元,肇民科技为3.14亿元。 2019年净资产来看,横河模具为4.91亿元,上海亚虹为4.31亿元,天龙股份为9.13亿元,京威股份为30.54亿元,苏奥传感为10.72亿元,爱柯迪为41.17亿元,兆威机电为4.38亿元,肇民科技为1.99亿元。 肇民科技招股书表示,由于公司及同行业上市公司的业务特质,公司综合实力最终反映在自身产品的毛利率方面,毛利率能够直接反映产品的附加值,公司以产品毛利率作为衡量核心竞争力的关键指标 中国经济网记者就相关问题采访肇民科技,截至发稿,未获回复。 精密注塑件厂商拟创业板募资5亿元 肇民科技主营业务为精密注塑件及配套精密注塑模具的研发、生产和销售,下游客户主要集中在汽车和家用电器领域,与家电行业发展和景气度直接相关,受行业波动影响较大。 2017年-2019年及2020年1-6月,精密注塑件收入占肇民科技主营业务收入的比例分别为93.00%、89.70%、91.56%、93.96%,精密注塑模具收入占比分别为7.00%、10.30%、8.44%、6.04%。其中精密注塑件中,各期汽车部件收入占比分别为46.23%、45.62%、56.85%、71.55%,家用电器部件收入占比分别为44.61%、42.76%、33.25%、20.70%。 肇民科技的控股股东为济兆实业,其直接持有公司50%股份。公司实际控制人为邵雄辉,合计控制公司80%的股份表决权。邵雄辉直接持有肇民科技10%的股份表决权,并通过其独资公司济兆实业持有肇民科技50%的股份表决权,通过其控制的华肇投资持有肇民科技10%的股份表决权。同时,邵雄辉的一致行动人孙乐宜(系邵雄辉妹妹的配偶)担任员工持股平台百肇投资的执行事务合伙人,且通过百肇投资持有肇民科技10%的股份表决权。 邵雄辉,男,中国国籍,无境外永久居留权,身份证号:432503197602******,住所:湖南省长沙市开福区。1976年2月出生,大专学历。1996年7月至2003年3月,历任湖南华天国际旅行社日本部职员、副部长;2003年4月至2012年6月,历任肇民精密制造部部长、营业部部长、副总经理、总经理;2012年7月至2019年6月,任肇民有限执行董事兼总经理;2019年6月至今,任肇民科技董事长兼总经理。 肇民科技拟在深交所创业板公开发行新股不超过1333.35万股,占发行后总股本的比例不低于25.00%;拟募集资金5.04亿元,其中2.65亿元用于“汽车精密注塑件、汽车电子水泵及热管理模块部件生产基地建设项目”、5809.25万元用于“研发中心建设项目”、8065.35万元用于“上海生产基地生产及检测设备替换项目”。海通证券是本次发行的保荐机构。 2年1期经营净现金流落后净利 2017年-2019年及2020年1-6月,肇民科技营业收入分别为2.33亿元、2.95亿元、3.35亿元、2.00亿元,销售商品、提供劳务收到的现金分别为2.57亿元、3.14亿元、3.24亿元、2.10亿元,销售商品、提供劳务收到的现金与营业收入比值分别为110.04%、106.28%、96.78%、104.98%。 最近2年及1期,公司经营净现金流均落后于净利。以上同期,公司净利润分别为2940.53万元、5155.96万元、7158.12万元、4141.76万元,经营活动产生的现金流量净额分别为4380.03万元、3732.79万元、5649.64万元、2670.99万元,经营活动产生的现金流量净额与净利润的比值分别为148.95%、72.40%、78.93%、64.49%,净利润与经营活动产生的现金流量净额的差额分别为-1439.50万元、1423.18万元、1508.48万元、1470.77万元。 肇民科技招股书称,2017年公司经营活动产生的现金流量净额比净利润多1439.50万元,主要原因是:2017年公司设立员工持股平台确认股份支付导致净利润有所下降。 2020年1-9月,公司营业收入为3.31亿元,同比增长48.69%;净利润为6671.50万元,同比增长53.72%;经营活动产生的现金流量净额为4129.86万元,同比增长8.24%。 公司预计2020年全年营业收入约4.74亿元至5.06亿元,较上年增长41.69%至51.22%;预计扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润为8368.69万元至8845.98万元,较上年增长22.03%至28.99%。 去年应收账款增幅达营收增幅的3倍 2017年-2019年及2020年1-6月各期末,肇民科技应收账款余额分别为7972.35万元、9332.66万元、13155.98万元和14062.11万元,占当期营业收入的比例分别为34.17%、31.63%、39.31%、70.40%。 去年,肇民科技应收账款增幅达营收增幅的3倍有余。2018年、2019年,公司应收账款增幅分别为17.06%、40.97%,同期公司营业收入增幅分别为26.47%、13.43%。 肇民科技招股书表示,2019年末应收账款余额较上年末增加较多,主要系受汽车排放“国六标准”的出台和实施影响,部分相关产品四季度销售收入较大,导致期末对应的应收账款增加较大且尚未超出信用期。 各期,公司逾期应收账款金额分别为1156.35万元、1278.64万元、1506.06万元、1550.95万元。 招股书称,公司应收账款通常在约定的信用期内收回,部分客户资金付款审批流程或临时资金周转紧张的原因,存在逾期付款的情况;此外,公司亦存在少量客户因经营不善无力回款的情况。整体来看,报告期各期末,公司逾期账款占应收账款余额比例均在20%以下,占比较低且期后回款良好。截至2020年8月31日,公司各期末逾期账款期后回款金额分别为979.31万元、852.34万元、1,057.59万元和829.31万元;2017年至2019年末应收账款逾期余额回款比例均超过60%,未回款部分主要系逾期一年以上的应收账款;2020年6月30日应收账款逾期余额截至2020年8月31日回款比例在50%以上。 此外,报告期内,公司应收铜陵锐能采购有限公司的款项,因该公司经营不善无力回款,坏账准备已进行单项计提。2018年、2019年、2020年1-6月,公司应收铜陵锐能采购有限公司的逾期账款余额分别为361.50万元、341.50万元、341.50万元,按单项计提的坏账准备分别为361.50万元、341.50万元、341.50万元。 公司应收账款周转率始终低于同行。2017年-2019年及2020年1-6月,公司应收账款周转率分别为3.20次、3.41次、2.98次和2.94次,行业平均值分别为4.25次、4.08次、3.58次、3.22次。 招股书称,公司应收账款账期基本保持稳定,但均略低于行业平均水平,主要系不同企业的客户结构和客户结算周期不同所致。2019年应收账款周转率相较2018年下降,主要原因为2019年下半年以来,受汽车排放“国六标准”的出台和实施,公司对康明斯的发动机滤芯部件和石通瑞吉的汽车碳罐电磁阀部件的产品销售金额快速增加;同时,公司对日本特殊陶业爆震传感器产品销售金额也较上年同期大幅增加,并使得期末应收账款余额较上期大幅增加。 3年毛利率走势与同行反向去年规模同行垫底毛利率同行夺冠 过去3年,肇民科技毛利率走势与同行反向而行。2017年-2019年,肇民科技注塑件产品毛利率分别为37.73%、36.89%、39.39%,呈上升趋势;同行业可比上市公司注塑件产品毛利率平均值分别为30.99%、28.51%、27.56%,呈下滑趋势。 同期,肇民科技模具产品毛利率分别为64.53%、57.54%、54.00%,呈下滑趋势;同行业可比上市公司模具产品毛利率平均值分别为27.51%、25.81%、29.90%。 2019年时,肇民科技上述2大产品毛利率均为同行最高。这也使得肇民科技综合毛利率达同行最高。 2019年,肇民科技综合毛利率为39.35%,同行中横河模具为20.49%,上海亚虹为18.37%,天龙股份为25.62%,京威股份为16.18%,苏奥传感为27.40%,爱柯迪为33.75%,兆威机电为28.68%。 然而,肇民科技在总资产、净资产、营业收入方面,均垫底同行。 2019年营业收入来看,横河模具为5.57亿元,上海亚虹为5.64亿元,天龙股份为9.19亿元,京威股份为36.30亿元,苏奥传感为7.06亿元,爱柯迪为26.27亿元,兆威机电为7.44亿元,肇民科技为3.35亿元。 2019年总资产来看,横河模具为10.03亿元,上海亚虹为5.70亿元,天龙股份为11.74亿元,京威股份为58.53亿元,苏奥传感为12.73亿元,爱柯迪为52.97亿元,兆威机电为10.25亿元,肇民科技为3.14亿元。 2019年净资产来看,横河模具为4.91亿元,上海亚虹为4.31亿元,天龙股份为9.13亿元,京威股份为30.54亿元,苏奥传感为10.72亿元,爱柯迪为41.17亿元,兆威机电为4.38亿元,肇民科技为1.99亿元。 肇民科技招股书表示,由于公司及同行业上市公司的业务特质,公司综合实力最终反映在自身产品的毛利率方面,毛利率能够直接反映产品的附加值,公司以产品毛利率作为衡量核心竞争力的关键指标 今年上半年,公司毛利率继续狂甩同行。2020年1-6月,肇民科技注塑件产品毛利率为36.36%,同行均值为26.66%;模具产品毛利率为49.74%,同行均值为23.99%;肇民科技综合毛利率为36.47%。 去年研发费用减少研发费用率下滑同行研发费用率上升 去年,肇民科技研发费用减少。各期,公司研发费用率呈下滑趋势,但同行呈上涨趋势。2017年,公司研发费用率超同行,到2019年时已落后同行。 2017年-2019年,肇民科技研发费用分别为1019.58万元、1419.52万元、1378.56万元,占各期营业收入的比重分别为4.37%、4.81%、4.12%。同期,对比企业研发费用率算术平均数分别为4.13%、4.43%、4.74%。 今年上半年,肇民科技研发费用继续低于同行均值。2020年1-6月,公司研发费用为865.26万元,研发费用率为4.33%,对比企业算术平均数为4.83%。 肇民科技招股书表示,报告期内,公司研发费用占收入比重与行业平均水平基本保持一致。 销售费用率低于同行均值 2017年-2019年及2020年1-6月,肇民科技销售费用分别为684.00万元、738.25万元、822.60万元和332.25万元,占营业收入的比例分别为2.93%、2.50%、2.46%和1.66%。同行销售费用率平均值分别为3.45%、3.68%、3.81%、3.51%。 招股书称,公司销售费用率在同行业中处于较低水平,主要原因系:①公司系以产品开发为导向的精密注塑件供应商,客户多为外资企业,产品品质是与客户建立和维持合作关系的主要因素,因此与客户开拓和维护相关的销售费用较少;②公司客户区域集中,客户结构相对稳定,公司运输费占营业收入的比例较同行业处于较低水平。2020年1-6月,公司销售费用率进一步下降主要系公司2020年上半年销售收入稳步增长,且受新冠疫情影响差旅费、业务招待费等大幅下降所致。 2018年市场占有率仅0.06%远低于同行 据时代周报报道,中国塑料加工工业协会数据显示,2018年,国内规模以上塑料制品企业合计有1.56万家,其中塑料零件及其他塑料制品制造企业合计有4361家,占比28%。目前,行业集中度较低,单个企业占市场份额比重较小,市场地位极易被竞争对手替代。 肇民科技称,公司2018年市占率为0.06%,计算后得出,该公司竞争对手横河模具(300539.SZ)、上海亚虹(603159.SH)、天龙股份(603266.SH)2018年的市占率分别为0.11%、0.13%、0.19%,市场份额均比肇民科技高出近一倍。若该公司无法迅速提升市场地位,随着市场竞争愈发激烈,未来市场份额或将被同行进一步瓜分,该公司持续经营性有待观察。 拟募资远超总资产 肇民科技本次IPO,拟在深交所创业板募资5.04亿元。这一拟募资额超过公司各期总资产,超过公司截至今年9月末总资产逾3成。 2017年-2019年及2020年1-6月,肇民科技资产总额分别为2.07亿元、2.46亿元、3.14亿元、3.53亿元,其中流动资产分别为1.44亿元、1.73亿元、2.41亿元、2.71亿元,占比分别为69.54%、70.57%、76.74%、76.73%。 各期,公司货币资金分别为1568.09万元、3167.24万元、4553.33万元、5138.89万元,其中银行存款分别为1563.49万元、3165.09万元、4551.82万元、5003.87万元。 2017年-2019年及2020年1-6月,肇民科技负债合计分别为8593.33万元、7311.54万元、11442.70万元、14708.55万元,其中流动负债合计分别为8303.29万元、6881.00万元、10981.44万元、14228.82万元,占比分别为96.62%、94.11%、95.97%、96.74%。 各期,公司短期借款分别为515.91万元、770.89万元、2197.27万元、1395.94万元。 2020年9月末,公司总资产为3.81亿元,总负债为1.50亿元。 今年6月末存货余额5647万元 2017年-2019年及2020年1-6月各期末,肇民科技存货余额分别为4305.34万元、4563.47万元、5086.10万元、5647.20万元,存货跌价准备分别为95.83万元、223.13万元、205.52万元、190.37万元,存货账面价值分别为4209.51万元、4340.34万元、4880.57万元、5456.84万元。 各期末,公司原材料余额分别为1549.45万元、1907.63万元、2180.44万元和2039.16万元,占存货的比重分别为35.99%、41.80%、42.87%和36.11%;库存商品余额分别为983.74万元、787.31万元、1059.05万元和1086.58万元,占存货的比重分别为22.85%、17.25%、20.82%和19.24%。 各期末,公司存货周转率分别为4.22次、4.12次、4.21次和4.73次,行业平均值分别为3.99次、3.92次、3.51次、2.89次。 招股书表示,公司周转速度总体较快,且均略高于行业平均水平,主要系公司“以销定产”,根据客户订单以及实际库存情况,并考虑到货周期,合理规划原材料、配件、周转材料等采购。 上半年合同员工减少派遣员工增多 今年上半年,肇民科技司已签订劳动合同员工人数减少11人,与此同时,劳务派遣员工人数增加6人。 2017年-2019年及2020年1-6月各期末,肇民科技已签订劳动合同员工人数分别为315人、336人、345人、334人;劳务派遣员工人数分别为0人、0人、14人、20人。 去年和今年分红7500万元 2017年、2018年,肇民科技均未分红。2019年、2020年1-6月,肇民科技分别分红4500万元和3500万元,合计分红7500万元。 2017年2度向关联方拆借资金用于周转、补流 2017年,肇民科技2度向关联方拆借资金,分别用于公司资金周转及补充控股子公司肇民动力日常运营资金。 2017年12月19日,公司与邵雄辉签署《借款协议》,约定出借人邵雄辉向公司拆借2400万元用于公司资金周转,公司已分别于2017年12月、2018年1月、2018年12月归还该等借款,并按一年期的同期银行贷款基准利率4.35%向邵雄辉支付资金使用费,以实际借款时间计算,2017年度、2018年度发生的资金使用费分别为2.25万元、21.57万元。 2017年3月6日,邵旭红与肇民动力签署《借款协议》,约定出借人邵旭红向肇民动力无息拆借85万元用于补充肇民动力日常运营资金。公司已于2019年5月归还该等借款。 邵雄辉系公司实控人、任公司董事长、总经理。邵旭红系邵雄辉胞妹。 招股书称,上述关联交易均基于公司流动资金融资需求产生。基于规范并减少关联交易的目的,公司自2018年起停止资金拆入,公司自关联方处所拆借资金已于报告期内归还,此后未再向关联方拆借资金。 曾被列入经营异常名录 2015年7月10日,因肇民科技未依照《企业信息公示暂行条例》第八条规定的期限公示年度报告,被列入经营异常名录。 2015年7月31日,上海市金山区市场监督管理局将肇民科技移出经营异常名录。移出经营异常名录原因为:列入经营异常名录3年内且依照《经营异常名录管理办法》第六条规定被列入经营异常名录的企业,可以在补报未报年份的年度报告并公示后,申请移出。 独立性遭问询 2020年11月16日,深交所对肇民科技出具审核中心意见落实函,其中深交所对肇民科技的独立性问题进行追问。 落实函指出,肇民有限设立时的主要业务、主要高管及核心技术人员均来自肇民精密,发行人与日本特殊陶业的业务系经肇民精密日本母公司肇产业介绍取得,并由肇产业为发行人提供成套发动机爆震传感器生产线机器设备采购、运输服务。此外,目前发行人与肇产业仍存在个别客户和供应商重叠的情况,发行人向重叠客户的中国分支销售,肇产业向重叠客户的日本分支销售,双方无任何业务交集。2017年12月,肇民精密将其持有的肇民有限20%股权转让予华肇投资后,不再持有肇民有限任何股权,2019年肇产业将肇民精密注销。 落实函要求肇民科技补充披露发行人商标、专利、商号等是否存在来源于肇民精密、肇产业或存在双方共用的情形,如是,请说明前述主体和发行人是否存在相关资产的纠纷或潜在纠纷,发行人的资产是否独立。补充说明肇民精密注销前其他高管的去向,是否在发行人处任职,该等人员控制的企业与发行人客户、供应商是否存在业务或资金往来,是否存在替发行人代垫成本、费用的情况。补充说明肇产业与发行人是否存在限制发行人销售区域、领域、产品等的约定;发行人外销客户包括日本特殊陶业境外分支,双方无任何业务交集的表述是否准确,发行人和肇产业业务是否完全独立。 肇民科技回应称,公司的商号“肇民”最初来源于肇民精密和肇产业。但鉴于:(1)公司最初作为肇民精密等投资设立的子公司,使用“肇民”商号符合商业惯例,同时肇民有限设立及整体变更时分别经主管工商管理部门名称核准,使用“肇民”商号合法、有效;(2)肇产业在中国境内并未拥有“肇民”商号,肇民精密也已于2019年6月注销。截至目前,肇产业在中国境内未投资任何企业;(3)根据肇产业与肇民精密分别于2017年9月27日就“肇民”商号相关事宜出具的《无异议函》,其对公司在其中英文或拼音公司名称中使用含“肇民”或“HAJIME”或“ZHAOMIN”等事项无异议,且肇产业及肇民精密未曾就上述事项向肇民科技提出异议或因此产生任何纠纷,今后也不会就该等商号的使用事宜向肇民科技或/及其股东提出异议,或主张任何经济利益。 公司拥有的商标、专利不存在来源于肇民精密、肇产业的情形,且不存在双方共用的情形。公司与肇民精密、肇产业之间不存在相关资产的纠纷或潜在纠纷,公司的资产独立。不存在替发行人代垫成本、费用的情况。除已披露的关联交易外,公司与肇产业无任何业务交集,双方业务完全独立。 据招股书披露,2017年,公司向肇产业购买固定资产1723.44万元,采购的固定资产主要为爆震传感器产品生产设备。
中国经济网编者按:上交所官网近日发布消息,将于12月15日审核江苏联测机电科技股份有限公司(以下简称“联测科技”)的首发申请。联测科技为一家动力系统测试解决方案提供商,主要产品和服务分为动力系统智能测试装备和动力系统测试验证服务两大类。 2020年6月29日,联测科技在上交所网站披露招股说明书,拟于上交所科创板上市,保荐机构为长江证券承销保荐有限公司,审计机构为江苏公证天业会计师事务所(特殊普通合伙),发行人律师为上海市通力律师事务所,评估机构为江苏中企华中天资产评估有限公司。联测科技本次拟公开发行股票数量不超过1600万股,发行后总股本不超过6370亿股。该公司拟募集资金5.82亿元。 2017年度、2018年度、2019年度和2020年1-6月,联测科技研发费用分别为1154.92万元、1403.88万元、1922.77万元和898.78万元,占营业收入的比例分别为7.01%、6.28%、6.09%和5.74%。同期,同行业可比上市公司研发费用率平均值分别为6.10%、6.00%、6.34%和7.17%。 联测科技控股股东、实际控制人为赵爱国,李辉、郁旋旋、张辉为实际控制人的一致行动人。赵爱国、李辉、郁旋旋和张辉分别持有联测科技19.52%、10.14%、8.25%和6.97%的股份,四人合计持有联测科技44.88%的股份。 2017年、2018年、2019年和2020年上半年,联测科技实现营业收入分别为1.65亿元、2.23亿元、3.16亿元和1.56亿元,实现净利润分别为2892.76万元、3648.43万元、6159.94万元和2655.37万元。 报告期内,联测科技经营活动产生的现金流量净额分别为2987.05万元、3857.53万元、6013.16万元和1632.74万元;销售商品、提供劳务收到的现金分别为1.18亿元、1.32亿元、2.16亿元和1.19亿元,主营业务收现比率分别为71.51%、59.11%、68.44%和76.10%。 截至2017年12月31日、2018年12月31日、2019年12月31日及2020年6月30日,联测科技资产总额分别为4.04亿元、5.10亿元、5.98亿元和5.85亿元;负债总额分别为2.25亿元、2.87亿元、3.17亿元和2.76亿元;资产负债率(合并)分别为55.80%、56.35%、52.96%和47.24%;流动比率分别为1.45、1.50、1.53和1.75;速动比率分别为0.70、0.74、0.84和1.00。 报告期各期末,联测科技的货币资金分别为3353.01万元、5585.52万元、5657.49万元和8151.41万元,占流动资产的比重分别为10.57%、14.04%、12.39%和18.02%,主要为银行存款。 2017年末、2018年末、2019年末和2020年6月末,联测科技应收账款余额分别为9872.28万元、1.25亿元、1.41亿元和1.70亿元;坏账准备分别为3069.93万元、3415.49万元、3766.20万元和3874.68万元,计提比例分别为31.10%、27.42%、26.77%和22.73%;应收账款账面价值分别为6802.35万元、9041.49万元、1.03亿元和1.32亿元,占流动资产的比例分别为21.44%、22.72%、22.56%和29.10%。 2017年末、2018年末、2019年末和2020年6月末,联测科技存货账面余额分别为1.73亿元、2.10亿元、2.16亿元和2.05亿元;存货账面价值分别为1.64亿元、2.01亿元、2.06亿元和1.93亿元,占流动资产的比例分别为51.80%、50.62%、45.41%和42.55%。该公司存货由原材料、在产品和半成品构成,其中在产品占比较高,占报告期各期末存货账面余额比例分别为80.32%、80.56%、81.50%和75.90%。 报告期内,联测科技主营业务毛利率分别为40.64%、38.63%、39.66%和36.52%。 联测科技主营业务收入来自于智能测试装备、测试验证服务和备件及维修。报告期内,该公司智能测试装备营业收入占比分别为82.05%、85.19%、81.18%和79.31%,毛利率分别为33.30%、32.64%、33.22%和28.36%;测试验证服务营业收入占比分别为12.69%、11.31%、15.43%和16.49%,毛利率分别为77.88%、77.92%、70.05%和67.70%;备件及装修营业收入占比分别为5.27%、3.51%、3.40%和4.20%,毛利率分别为65.29%、57.30%、55.72%和68.27%。 联测科技的产品和服务主要下游应用领域为新能源汽车和燃油汽车行业。2018年国内汽车市场出现28年来首次下滑,产销量分别比2017年下降4.16%和2.76%,2019年国内汽车市场产销量分别同比下降7.51%和8.23%。联测科技表示,若我国汽车行业景气度持续下降,则可能造成公司下游客户生产经营状况不佳、财务状况恶化等不良后果。 2017年,联测科技及其孙公司(已注销)各被行政处罚一次。 2017年1月19日,上海市浦东新区地方税务局临港分局第二税务所出具《税务行政处罚决定书(简易)》(沪地税浦临二简罚[2017]19号),由于联测科技上海分公司未按规定期限办理纳税申报和报送纳税资料、2016年10月的个人所得税未申报,依据《中华人民共和国税收征收管理法》第六十二条,对联测科技上海分公司处以500元的罚款。 2017年5月12日,南通市港闸区消防救援大队向联测科技出具《处罚决定书》,联测科技的孙公司常测汽测厂房、办公楼(老厂房,已搬迁并拆迁)未进行竣工验收消防备案,被处罚款5000元整。常测汽测已于2017年5月18日缴纳了前述罚款。 2018年7月,联测科技在变更为股份公司后第一次增资,彼时增资后公司整体估值5.3亿元,增资的价格为11.11元/股。2019年8月,联测科技股权转让,股权转让价格为20.96元/股,转让价格按照公司整体估值10亿元确定。也就是说,一年时间该公司估值几近增长一倍。 2017年至2019年,联测科技每年分红一次,累计现金分红金额4500万元。 此外,联测科技实际控制人赵爱国之配偶郁卫红存在涉及仲裁案件的情况。该案尚未进行裁决。 郁卫红因涉及尚未了结的广西开元相关股东要求回购的仲裁可能承担的股权回购连带责任金额最高为4,517.05万元。根据2011年4月《广西开元机器制造有限责任公司增资协议书》,若仲裁庭认为连带责任条款有效,且连带责任上限条款有效,则郁卫红存在因尚未了结的广西开元相关股东要求回购的仲裁及广西开元其他尚未提起仲裁的投资者可能要求的股权回购承担的连带责任风险的金额可能为0.00万元、469.04万元、9385.02万元的3种情形,连带责任最高上限金额为9385.02万元。若仲裁庭认为2011年4月《广西开元机器制造有限责任公司增资协议书》连带责任上限条款无效,则郁卫红存在因尚未了结的广西开元相关股东要求回购的仲裁及广西开元其他尚未提起仲裁的投资者可能要求的股权回购可能承担的股权回购连带责任金额最高为1.88亿元。 对上述问题,中国经济网记者发送邮件至联测科技董秘办,截至发稿未收到回复。 冲刺科创板 联测科技前身为启东市天木机电技术有限公司,成立于2002年6月26日,2002年9月29日公司名称经核准更名为“启东市测功器有限公司”,2002年10月28日公司名称经核准更名为“启东市联通测功器有限公司”。2017年6月26日,有限公司变更为股份公司。 联测科技为一家动力系统测试解决方案提供商,主营业务为动力系统智能测试装备的研发、制造和销售,以及提供动力系统测试验证服务。该公司的产品及服务主要应用于新能源汽车、燃油汽车、船舶和航空等细分领域动力系统测试,为新能源汽车整车、动力总成及相关零部件,燃油汽车动力总成及相关零部件,船舶发动机,航空发动机及变速箱等动力系统相关设备提供智能测试装备;为新能源汽车整车、动力总成及相关零部件,燃油汽车动力总成及相关零部件提供测试验证服务。 2020年6月29日,联测科技在上交所网站披露招股说明书,拟于上交所科创板上市,保荐机构为长江证券承销保荐有限公司,审计机构为江苏公证天业会计师事务所(特殊普通合伙),发行人律师为上海市通力律师事务所,评估机构为江苏中企华中天资产评估有限公司。 联测科技选择的具体上市标准为《上海证券交易所科创板股票上市规则》2.1.2之“预计市值不低于人民币10亿元,最近两年净利润均为正且累计净利润不低于人民币5000万元,或者预计市值不低于人民币10亿元,最近一年净利润为正且营业收入不低于人民币1亿元”。 联测科技本次拟公开发行股票数量不超过1600万股,占本次发行后总股本比例不低于25.00%,发行后总股本不超过6370亿股。该公司拟募集资金5.82亿元,其中3.07亿元拟用于汽车动力系统智能测试装备研发制造及测试验证服务项目,1.37亿元拟用于航空动力系统智能测试装备研发制造项目,8736.62万元拟用于江苏联测研发中心升级改造建设项目,5000.00万元拟用于补充流动资金。 联测科技控股股东、实际控制人为赵爱国,李辉、郁旋旋、张辉为实际控制人的一致行动人。 赵爱国持有联测科技19.52%的股份,李辉持有联测科技10.14%的股份,郁旋旋持有联测科技8.25%的股份,张辉持有联测科技6.97%的股份,四人合计持有联测科技44.88%的股份。 根据赵爱国与李辉、郁旋旋、张辉在2017年6月26日签订的《一致行动确认书》,《一致行动确认书》签署之日前,李辉、郁旋旋、张辉在行使股东权利中与赵爱国保持了一致行动,《一致行动确认书》签署之日后,李辉、郁旋旋、张辉愿意在行使股东权利中继续与赵爱国保持一致行动。如各方对相关事项未能形成一致意见,李辉、郁旋旋、张辉同意无条件与赵爱国保持一致意见。《一致行动确认书》自各方签署后成立并生效,有效期至公司股票在证券交易所上市之日起满三十六个月止。如果一致行动协议到期后不再续签,或出现其他股东增持股份谋求公司控制权的情形,将可能会影响公司现有控制权的稳定,从而对公司管理团队和生产经营的稳定性产生不利影响。 赵爱国,男,董事长,1969年出生,中国国籍,无境外永久居留权,中专学历。1988年8月至2002年9月,历任启东测功器厂技术员、研究所副所长、电子工程部部长等职;2002年9月至2017年6月,任启东市联通测功器有限公司执行董事;2017年6月至今,任江苏联测机电科技股份有限公司董事长。 李辉,男,董事、副总经理,1962年出生,中国国籍,无境外永久居留权,大专学历,机械制造专业。1979年9月至1982年1月,任启东卫龙电机厂职员;1982年1月至1983年9月,任启东测功器厂技术员;1983年9月至1986年6月,在南通职大机械制造与工艺专业进修;1986年9月至1995年1月,任启东测功器厂车间主任;1995年1月至2002年9月,任启东测功器厂技术副厂长;2002年9月至2017年6月,任启东市联通测功器有限公司副总经理;2017年6月至今,任江苏联测机电科技股份有限公司董事、副总经理。 郁旋旋,男,副董事长,1955年出生,中国国籍,无境外永久居留权,大专学历。1970年8月至1998年6月,历任启东测功器厂工人、机修车间主任、总装车间主任、生产科长、经营科长、副厂长、党委副书记、厂长等职位;1998年7月至2002年6月,在启东市机械厂挂职;2002年6月至2017年6月,任启东市联通测功器有限公司总经理;2017年6月至今,任江苏联测机电科技股份有限公司副董事长。 张辉,男,监事会主席,1969年出生,中国国籍,无境外永久居留权,大专学历,机械制造专业。1990年8月至1993年8月,任启东测功器厂技术员;1993年8月至1996年8月,任启东测功器厂工艺员;1996年8月至1999年2月,任启东测功器厂研究所副所长;1999年2月至2001年2月,任启东测功器厂技术科科长;2001年2月至2002年2月,任江苏林洋华虹分公司副总工程师;2002年2月至2017年6月,任启东联通测功器有限公司副总经理;2017年6月至今,任江苏联测机电科技股份有限公司监事会主席。 销售商品、提供劳务收到的现金连续三年半不及同期营业收入 2017年、2018年、2019年和2020年上半年,联测科技实现营业收入分别为1.65亿元、2.23亿元、3.16亿元和1.56亿元,实现净利润分别为2892.76万元、3648.43万元、6159.94万元和2655.37万元。 报告期内,联测科技经营活动产生的现金流量净额分别为2987.05万元、3857.53万元、6013.16万元和1632.74万元。 报告期内,联测科技销售商品、提供劳务收到的现金分别为1.18亿元、1.32亿元、2.16亿元和1.19亿元,主营业务收现比率分别为71.51%、59.11%、68.44%和76.10%。 招股说明书显示,截至2020年9月30日,联测科技资产总额6.06亿元,负债总额2.82亿元,归属于母公司所有者权益3.25亿元。2020年1-9月,联测科技实现营业收入2.42亿元,同比增长3.92%;归属于母公司所有者的净利润4209.01万元,同比增长4.68%;扣除非经常性损益后归属于母公司所有者的净利润4006.71万元,同比增长1.81%。 联测科技根据公司实际经营情况,预计2020年全年营业收入在3.25亿元至3.75亿元之间,同比增幅2.90%至18.73%;净利润在6,285.36万元至7,222.78万元之间,同比增幅2.04%至17.25%;扣除非经常性损益后归属母公司净利润在6164.43万元至7101.85万元,同比增幅1.16%至16.55%。 研发费用率持续下滑 2017年度、2018年度、2019年度和2020年1-6月,联测科技研发费用分别为1154.92万元、1403.88万元、1922.77万元和898.78万元,占营业收入的比例分别为7.01%、6.28%、6.09%和5.74%。 联测科技解释称,报告期内,公司研发费用率逐年下降,主要是收入规模快速增长,摊薄了研发费用占比所致。整体而言,公司的研发费用率与可比公司较为接近。 报告期内,同行业可比上市公司研发费用率平均值分别为6.10%、6.00%、6.34%和7.17%。 从联测科技的研发费用明细来看,报告期内,职工薪酬分别为682.26万元、799.85万元、904.88万元和382.24万元,占比分别为59.07%、56.97%、47.06%、42.53%;材料费分别为211.04万元、294.63万元、794.50万元和424.00万元,占比分别为18.27%、20.99%、41.32%和47.18%;折旧及摊销分别为63.45万元、55.14万元、75.08万元和32.86万元,占比分别为5.49%、3.93%、3.90%和3.66%;咨询服务费分别为57.59万元、93.20万元、32.55万元和27.42万元,占比分别为4.99%、6.64%、1.69%和3.05%;其他费用分别为140.59万元、161.07万元、115.77万元和32.26万元,占比分别为12.17%、11.47%、6.02%和3.59%。 截至2020年9月末,联测科技拥有发明专利8项、实用新型专利62项和软件著作权30项。 同行业可比上市公司中,湖南湘仪拥有发明专利2项,软件著作权20项;无锡朗迪拥有发明专利6项,软件著作权18项;华依科技拥有发明专利9项,软件著作权67项;重庆理工清研凌创拥有发明专利5项,软件著作权2项。 截至2020年6月末货币资金8151.41万元无银行借款余额 截至2017年12月31日、2018年12月31日、2019年12月31日及2020年6月30日,联测科技资产总额分别为4.04亿元、5.10亿元、5.98亿元和5.85亿元。其中,该公司流动资产分别为3.17亿元、3.98亿元、4.57亿元和4.52亿元,占比分别为78.53%、78.09%、76.36%和77.30%;非流动资产分别为8674.32万元、1.12亿元、1.41亿元和1.33亿元,占比分别为21.47%、21.91%、23.64%和22.70%。 报告期各期末,联测科技的货币资金分别为3353.01万元、5585.52万元、5657.49万元和8151.41万元,占流动资产的比重分别为10.57%、14.04%、12.39%和18.02%,主要为银行存款。 报告期各期末,联测科技负债总额分别为2.25亿元、2.87亿元、3.17亿元和2.76亿元。其中,该公司流动负债分别为2.18亿元、2.65亿元、2.99亿元和2.59亿元,占比分别为96.76%、92.39%、94.47%和93.72%;非流动负债分别为730.44万元、2184.46万元、1750.62万元和1737.05万元,占比分别为3.24%、7.61%、5.53%和6.28%。 报告期各期末,联测科技一年内到期的非流动负债余额分别为0万元、108.00万元、0万元和0万元,系一年内到期的长期借款;长期借款余额分别为0元、460.75万元、0元和0元,系期限在一年以上的长期借款。截至2020年6月30日,联测科技无银行借款余额。 报告期各期末,联测科技资产负债率(合并)分别为55.80%、56.35%、52.96%和47.24%;流动比率分别为1.45、1.50、1.53和1.75;速动比率分别为0.70、0.74、0.84和1.00。 应收账款余额呈逐年上升趋势 2017年末、2018年末、2019年末和2020年6月末,联测科技应收账款余额分别为9872.28万元、1.25亿元、1.41亿元和1.70亿元,金额较大。 报告期各期末,联测科技应收账款账面价值分别为6802.35万元、9041.49万元、1.03亿元和1.32亿元,占流动资产的比例分别为21.44%、22.72%、22.56%和29.10%;坏账准备分别为3069.93万元、3415.49万元、3766.20万元和3874.68万元,计提比例分别为31.10%、27.42%、26.77%和22.73%。 联测科技称,报告期各期末,公司主要应收账款客户为潍柴集团、上汽集团、日本电产、华为公司、科力远、五菱柳机、吉利集团等国有单位、上市公司或行业龙头。 报告期各期末,联测科技按单项计提坏账准备的应收账款账面原值为26.59万元、411.46万元、1185.63万元和1383.88万元。该公司称,主要针对部分客户经营困难、未及时支付货款的情形单项全额计提坏账准备。 报告期各期末,联测科技应收账款周转率分别为1.66次/年、2.00次/年、2.38次/年和1.01次/年;同各行业可比上市公司应收账款周转率平均值分别为2.87次/年、3.07次/年、2.76次/年和0.80次/年。 应收票据以银行承兑汇票为主 报告期内,联测科技应收票据账面价值分别为2448.67万元、2668.87万元、3072.05万元和760.38万元,占流动资产的比例分别为7.72%、6.71%、6.73%和1.68%。 报告期各期末,该公司应收票据账面余额分别为2450.95万元、2702.18万元、3084.32万元和782.50万元;坏账准备分别为2.28万元、33.31万元、12.27万元和22.12万元,预计信用损失率分别为0.09%、1.23%、0.40%和2.83%。 报告期内,联测科技应收票据以银行承兑汇票为主,随收入规模扩大应收票据余额逐年上升,银行承兑汇票账面价值分别为2395.44万元、2371.45万元、2729.91万元和499.29万元。 报告期各期末,联测科技应收款项融资余额为0元、0元、4010.71万元和1914.67 万元,系根据2019年4月财政部发布的《关于修订印发2019年度一般企业财务报表格式的通知》(财会【2019】6号),增加“应收款项融资”项目,反映资产负债表日以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的应收票据和应收账款等。2019年末、2020年6月末联测科技应收款项融资余额为信用等级较高的6家大型商业银行和9家上市股份制商业银行的银行承兑汇票。 联测科技称,截至报告期期末,公司已质押且尚未到期的应收票据余额为1314.35万元,均为银行承兑汇票,其中应收款项融资科目项下已质押的银行承兑汇票余额为1264.35万元,应收票据科目项下已质押的银行承兑汇票余额为50万元。 存货周转率不及同业平均值 2017年末、2018年末、2019年末和2020年6月末,联测科技存货账面余额分别为1.73亿元、2.10亿元、2.16亿元和2.05亿元;存货账面价值分别为1.64亿元、2.01亿元、2.06亿元和1.93亿元,占流动资产的比例分别为51.80%、50.62%、45.41%和42.55%。 联测科技存货由原材料、在产品和半成品构成,其中在产品占比较高,占报告期各期末存货账面余额比例分别为80.32%、80.56%、81.50%和75.90%,主要是公司的智能测试装备主要物料自发出至客户验收存在安装调试和试运行周期所致。 报告期内,联测科技存货中,原材料账面余额分别为2183.34万元、2460.51万元、2492.00万元和3202.90万元,跌价准备分别为395.01万元、398.07万元、415.83万元和436.09万元;半成品账面余额分别为1224.32万元、1615.62万元、1507.61万元和1729.01万元,跌价准备分别为112.72万元、114.03万元、117.64万元和151.74万元;在产品账面余额分别为1.39亿元、1.69亿元、1.76亿元和1.55亿元,跌价准备分别为378.45万元、308.22万元、467.24万元和621.44万元。 报告期各期末,联测科技存货周转率分别为0.59次/年、0.72次/年、0.89次/年和0.47次/年;同各行业可比上市公司应收账款周转率平均值分别为1.05次/年、1.16次/年、1.08次/年和0.65次/年。 主营业务毛利率整体呈下滑趋势 报告期内,联测科技主营业务毛利率分别为40.64%、38.63%、39.66%和36.52%。 联测科技主营业务收入来自于智能测试装备、测试验证服务和备件及维修。报告期内,该公司智能测试装备实现营业收入分别为1.35亿元、1.90亿元、2.56亿元和1.24亿元,占比分别为82.05%、85.19%、81.18%和79.31%;测试验证服务实现营业收入分别为2086.92万元、2523.26万元、4865.44万元和2578.73万元,占比分别为12.69%、11.31%、15.43%和16.49%;备件及装修实现营业收入分别为866.33万元、782.42万元、1071.50万元和656.30万元,占比分别为5.27%、3.51%、3.40%和4.20%。 过去三年及一期,联测科技智能测试装备毛利率分别为33.30%、32.64%、33.22%和28.36%;测试验证服务毛利率分别为77.88%、77.92%、70.05%和67.70%;备件及维修毛利率分别为65.29%、57.30%、55.72%和68.27%。 根据招股说明书,同行业可比上市公司智能测试装备业务毛利率平均值分别为28.59%、28.85%、28.85%和24.49%;同行业可比上市公司苏试试验的测试验证服务毛利率分别为62.40%、57.51%、58.50%和54.92%。 联测科技称,发行人的智能测试装备毛利率高于可比公司毛利率主要是因为:虽然发行人与上述选取的可比公司的相关业务具有一定可比性,但主要产品的类别、功能、用途仍存在差异,公司产品以动力系统相关测试台架、测试线为主,可比公司产品以汽车领域的装配线、生产线为主。 该公司还表示,报告期内,发行人的测试验证服务毛利率高于可比公司毛利率主要是因为:发行人的测试验证服务主要是为新能源汽车和燃油汽车动力系统提供耐久测试验证和性能测试验证服务,而苏试试验主要提供环境与可靠性试验,服务内容存在差异;发行人的测试验证服务是近年来国内刚兴起的业务,公司议价能力较强,因此毛利率较高。 2020年上半年期末员工人数较期初减少5人 截至2017年末、2018年末、2019年末和2020年6月30日,联测科技及其子公司员工总人数分别为230人、265人、288人和283人。 截至2020年6月30日,按职能结构划分,联测科技及其子公司管理人员、生产人员、研发人员和销售人员员工人数分别为37人、159人、57人和30人,占员工总数的比例分别为13.07%、56.18%、20.14%和10.60%。 截至2020年6月30日,按受教育程度划分,联测科技及其子公司硕士及以上、本科、大专和大专以下员工人数分别为6人、72人、80人和125人,占员工总数的比例分别为2.12%、25.44%、28.27%和44.17%。 截至2020年6月30日,按年龄结构划分,联测科技及其子公司29岁(含)以下、30-39岁(含)、40-49岁(含)和50岁(含)以上员工人数分别为80人、91人、37人和75人,占员工总数的比例分别为28.27%、32.16%、13.07%和26.50%。 受汽车行业波动风险影响 根据招股说明书,报告期内,联测科技的产品和服务主要下游应用领域为新能源汽车和燃油汽车行业,2017年度至2019年度主营业务应用于新能源汽车行业的收入占比分别为18.54%、27.17%和42.45%,应用于燃油汽车行业的收入占比分别为51.16%、55.69%和39.55%,合计占比分别为69.69%、82.86%和82.00%。 汽车产业是我国国民经济的重要支柱产业,2018年国内汽车市场出现28年来首次下滑,产销量分别比2017年下降4.16%和2.76%,2019年国内汽车市场产销量分别同比下降7.51%和8.23%。其中,2018年我国新能源汽车产销量分别同比增长59.95%和61.66%,2019年我国新能源汽车产销量分别同比下降2.20%和3.98%。 联测科技称,公司的产品及服务主要取决于下游应用领域在动力系统的研发投入和生产相关的固定资产投入,与下游行业产销规模并不具有完全正相关关系。若我国汽车行业景气度持续下降,则可能造成公司下游客户生产经营状况不佳、财务状况恶化等不良后果,进而导致下游客户对发行人产品需求的下降,对公司的经营业绩产生不利影响。 同时,为更好地应对节能减排的需要,国家颁布了一系列鼓励政策,促进了新能源汽车产业链的发展。随着新能源汽车市场的发展,国家对补贴政策也有所调整。近年来,国家对新能源汽车行业呈现额度收紧、补贴门槛逐渐提高的趋势。2020年,财政部、工信部、科技部、国家发改委发布《关于完善新能源汽车推广应用财政补贴政策的通知》,内容包括:将新能源汽车推广应用财政补贴政策实施期限延长至2022年底;平缓补贴退坡力度和节奏,原则上2020-2022年补贴标准分别在上一年基础上退坡10%、20%、30%;新能源乘用车补贴前售价须在30万元以下(含30万元)等。 联测科技称,未来若我国进一步收紧对新能源汽车行业的鼓励政策,可能会导致新能源汽车行业的景气度下降,进而对公司的经营业绩产生不利影响。 2017年被行政处罚2次 报告期内,联测科技及其孙公司(已注销)各被行政处罚一次。 2017年1月19日,上海市浦东新区地方税务局临港分局第二税务所出具《税务行政处罚决定书(简易)》(沪地税浦临二简罚[2017]19号),由于联测科技上海分公司未按规定期限办理纳税申报和报送纳税资料、2016年10月的个人所得税未申报,依据《中华人民共和国税收征收管理法》第六十二条,对联测科技上海分公司处以500元的罚款。 联测科技称,针对该处罚,公司已及时进行整改:公司及时缴纳了罚款,及时进行了纳税申报和个人所得税申报,并加强内部管理,加强人员培训,杜绝上述情况的再次发生。依据《中华人民共和国税收征收管理法》第六十二条的规定,联测科技上海分公司所受处罚并非情节严重,且从轻处罚,金额较小,因此不构成重大违法违规行为。 2017年5月12日,南通市港闸区消防救援大队向联测科技出具《处罚决定书》,联测科技的孙公司常测汽测厂房、办公楼(老厂房,已搬迁并拆迁)未进行竣工验收消防备案,被处罚款5000元整。常测汽测已于2017年5月18日缴纳了前述罚款。 根据招股说明书,2020年3月18日,南通市港闸区消防救援大队出具了《证明》:“上述处罚所涉及的厂房、办公楼由于历史原因无法办理竣工验收消防备案,且由于该企业已进行了搬迁,后续所涉及的厂房、办公楼已进行了拆迁,因此属于已整改完毕。该违法行为未造成严重社会危害结果,也无其他严重危害情节,上述处罚不属于情节严重的行为,不属于重大违法违规行为。” 估值一年翻倍 2018年7月,联测科技在变更为股份公司后第一次增资,彼时增资后公司整体估值5.3亿元。2019年8月,联测科技股权转让,转让价格按照公司整体估值10亿元确定。也就是说,一年时间该公司估值几近增长一倍。 2015年10月23日,赵爱国与久联投资签订《关于启东市联通测功器有限公司之股权转让协议》;同日,联通测器股东会做出决议,一致同意赵爱国将其于2014年12月从融银投资处受让的联通测器3.60%的股份(对应注册资本出资额18.75万元),以1012.50万元的价格转让给久联投资。2017年1月15日,联通测器股东会作出决议,一致同意2015年10月23日联通测器股东会做出的决议,即同意赵爱国将所持的联通测器3.60%的股份(对应注册资本出资额18.75万元)以1012.50万元的价格转让给久联投资。 联测科技称,本次转让的原因为赵爱国拟以久联投资作为员工持股平台,待上市时机成熟再将久联投资内部的出资份额转让给员工。出于上市进程的考虑,赵爱国及久联投资在2015年10月23日股东会决议后未及时进行股权转移。本次转让价格与赵爱国2014年12月回购融银投资的股权的价格相同,以该价格计算的公司整体估值是公司2016年度净利润的16.03倍,转让价格公允。久联投资已支付完毕全部1012.50万元转让价款,赵爱国已就本次转让缴纳完毕个人所得税。 2018年6月13日,中新兴富与公司及公司股东签署《增资协议》,约定中新兴富向公司投入3000万元取得公司270万元的新增股本。同日,公司召开2018年第一次临时股东大会,全体股东一致决议通过公司增加注册资本的议案:公司股份总数由4500万股增至4770万股,新增股份由中新兴富以3000万元认购,其中270万元计入公司股本,其余2730万元计入资本公积。2018年7月16日,江苏公证天业会计师事务所(特殊普通合伙)出具苏公W【2018】B075号《验资报告》,确认截至2018年7月4日,中新兴富增资款项已足额缴纳。 联测科技称,本次增资的价格为11.11元/股,本次增资的定价依据为结合公司盈利能力和未来发展潜力,由相关方共同协商确定,增资后公司整体估值5.3亿元,是公司2017年净利润的18.32倍,是公司2018年净利润的14.53倍,价格公允。中新兴富的主要业务是股权投资,增资公司的原因是看好公司的未来发展。 2019年3月25日,史文祥与中新兴富签署了《股份转让协议》,约定史文祥将其持有的公司63万股以629.64万元的作价转让给中新兴富。2019年3月29日,中新兴富向史文祥支付了本次转让的全部价款。 联测科技称,本次股权转让价格为9.99元/股,本次转让价格参考中新兴富前次增资价格,由于本次转让不存在对赌条款,因此转让价格略低于中新兴富增资价格,定价公允。 2019年8月28日,中新兴富与臻至同源签署《股份转让协议》,约定中新兴富将其持有的公司95.40万股以2000.00万元的作价转让给臻至同源。2019年8月29日,臻至同源向中新兴富支付了2000.00万元全部价款。 联测科技称,本次股权转让价格为20.96元/股,臻至同源一般投资偏后期已发展较为成熟的拟上市公司,定价依据为参考联测科技发展前景、业绩预测及上市进度,由双方共同协商确定,按照公司整体估值10亿元确定,以公司2018年扣非后净利润计算的PE倍数为27.18倍,以公司2019年度扣非后净利润计算的PE倍数为16.41倍,定价公允。本次股权转让的原因为臻至同源主营股权投资业务,看好公司未来发展,同时中新兴富转让一部分股权以实现基金收益。本次转让价格与2019年3月转让价格差异较大的原因为两次股权转让的定价基础不同,2019年3月转让的定价基础为2018年7月中新兴富增资联测科技的价格的9折,按2018年扣非后的净利润计算的PE倍数为12.96倍;2019年8月股份转让的定价基础为2019年联测科技的业绩预测,按2019年扣非后净利润计算的PE倍数为16.41倍。两次股份转让价格均由转让方与受让方基于股份转让方案确定时对联测科技的发展现状及预期经协商后确定,转让双方均系真实意思表示,价格差异具有合理性。 存新增土地使用风险 报告期内,联测科技全资子公司常测机电的部分经营用地存在未取得土地使用权的情形,常测机电使用位于苏通科技产业园沈海高速西、江广路东的常测机电东侧的部分土地,存放集装箱试验设备用于提供测试验证服务。根据常测机电与江苏南通苏通科技产业园区管理委员会于2014年12月18日签署的《项目投资补充协议》,约定在常测机电用地的东侧预留12亩作为二期用地,在一期竣工投产2年内启动。常测机电已满足相应条件,但截至本招股说明书签署日,该东侧土地尚未履行国有土地使用权出让的手续。常测机电与南通苏通科技产业园控股发展有限公司签署了《临时用地协议书》,约定将该地块共9.32亩土地授予常测机电用于施工临时工棚及工程材料临时堆放。 根据江苏南通苏通科技产业园区管理委员会出具的《证明》:“截至2020年9月8日常测机电未有土地管理方面行政处罚记录。位于江苏南通苏通科技产业园沈海高速西、江广路东相应地块土地利用总体规划调整手续正在报批中,获批后即可开展征地报批及挂牌出让工作,江苏南通苏通科技产业园区管理委员会及其下辖部门支持协调常测机电通过招拍挂出让程序取得该相应土地使用权。”根据南通市自然资源和规划局开发区分局出具的《证明》,常测机电自2017年1月1日至2020年7月24日期间未有土地管理方面行政处罚记录。 2017年度、2018年度、2019年度和2020年1-6月,利用该土地上的集装箱试验设备所产生的收入分别为0元、0元、638万元和742.10万元,占联测科技当期营业收入的比例分别为0%、0%、2.02%和4.74%。 三年分红4500万元 2017年至2019年,联测科技每年分红一次,累计现金分红金额4500万元。 2017年2月,联通测器股东会作出决议,决定分配现金股利人民币1000.00万元。 2018年6月,联测科技股东大会审议通过了《关于2017年度利润分配预案的议案》,决定分配现金股利人民币2500.00万元。 2019年3月,联测科技股东大会审议通过了《关于公司利润分配方案的议案》,决定分配现金股利人民币1000.00万元。 实际控制人配偶涉及相关仲裁事项 值得一提的是,联测科技实际控制人赵爱国之配偶郁卫红存在涉及仲裁案件的情况。 2010年9月,常州力合、无锡力合、卓佳汇智、力合华清与广西开元、包括郁卫红在内的广西开元原23名自然人股东、CMHJHoldingsCompanyLimited、Lightspeed(Kaiyuan)Limited、NatixisVentechChinaAB(以下该3个外资机构股东简称为“原投资者股东”,原投资者股东与本次增资的股东合并简称为“投资者股东”)签署了《广西开元机器制造有限责任公司增资协议书》,约定常州力合投资1150.00万元、无锡力合投资1000.00万元、卓佳汇智投资500.00万元、力合华清投资475.00万元,共计3125.00万元,认购广西开元新增注册资本1702.78万元,同时广西开元原股东将资本公积1422.22万元转增为注册资本。 《广西开元机器制造有限责任公司增资协议书》约定了对赌条款,约定自本次增资完成之日起四年内广西开元未能完成公开发行股票并上市,则自本次增资完成之日起四年届满后投资者股东有权选择继续持有广西开元股权,亦有权选择由广西开元回购或原自然人股东收购投资者股东所持有的广西开元全部股权,收购价格应当为相应股权比例的广西开元净资产和投资者股东认缴该部分股权所投入的资金的1.5倍的两者较高金额。原自然人股东不可撤销的承诺并保证承担对投资者股东的股权回购义务,该等保证为连带责任保证。 本次增资完成之后,广西开元的注册资本为1.53亿元,广西开元第一大自然人股东、投资者股东和郁卫红的出资额为377.5671万元,出资比例为2.46%。 由于广西开元未能按时完成公开发行股票并上市,2015年4月,卓佳汇智向上海国际经济贸易仲裁委员会提起仲裁申请,提出了郁卫红向卓佳汇智支付股权回购款37.48万元、其余原自然人股东共向卓佳汇智支付股权回购款712.52万元、各原自然人股东承担连带保证责任等仲裁请求。截至本招股说明书签署日,该案尚未进行裁决。 2011年4月,融银创业与广西开元、包括郁卫红的广西开元原23名自然人股东、广西开元的其余7个机构股东(投资者股东及融银创业合并简称为“所有投资者股东”)签署了《广西开元机器制造有限责任公司增资协议书》,约定融银创业以2125.00万元,认购广西开元新增注册资本1157.89万元,同时广西开元将资本公积967.11万元全部转增为注册资本,原股东和融银创业按比例享有。 《广西开元机器制造有限责任公司增资协议书》约定了对赌条款,约定自本次增资完成之日起三年内广西开元未能完成公开发行股票并上市,则自本次增资完成之日起三年届满后所有投资者股东有权选择继续持有广西开元股权,亦有权选择由广西开元回购或原自然人股东收购所有投资者股东所持有的广西开元全部股权,收购价格应当为相应股权比例的广西开元净资产和投资者股东认缴该部分股权所投入的资金的1.5倍的两者较高金额。原自然人股东不可撤销的承诺并保证承担对所有投资者股东的股权回购义务,该等保证为连带责任保证。原自然人股东所承担的上述连带责任以其认缴的广西开元出资额或截止本协议签署之日,其在广西开元公司的所有者权益为限,以上述两个数字中较大的为准。对于所有投资者股东提出来由公司回购或原自然人股东收购所有投资者股东所持有股权事项,投资者股东同意按本条款约定之时间、价格为准,投资者股东与公司、原自然人股东之前所签署的相关的协议、合同、章程等文件与本条款不符时,以本条款为准。 根据中众益(广西)会计师事务所有限公司玉林分所出具的中众益审[2011]5041号《审计报告》,广西开元截至2010年12月31日的所有者权益为1.90亿元,以本次增资前的股权比例计算,原自然人股东享有的权益为9385.02万元,其中郁卫红享有的份额为469.04万元。 本次增资完成之后,广西开元的注册资本为1.75亿元,广西开元第一大自然人股东、投资者股东和郁卫红的出资额为399.7312万元,出资比例为2.29%。 由于广西开元未能按时完成公开发行股票并上市,2019年5月,融银创业向上海国际经济贸易仲裁委员会提起仲裁申请,提出了包含郁卫红在内的22名原自然人股东支付股权收购款3187.50万元、支付利息569.55万元、支付律师代理费10万元,共计3,767.05万元等仲裁请求。 2019年7月24日,经融银创业申请财产保全,启东市人民法院出具了(2019)苏0681财保11号《民事裁定书》,冻结郁卫红名下银行存款3767.05万元或查封、扣押其相应价值的财产,冻结期限均自2019年7月29日至2020年7月29日。根据启东市人民法院2019年8月7日出具的《财产保全结果告知书》,郁卫红在2019年7月29日被冻结的银行存款为19.39万元,冻结期限为1年;截至2020年6月30日,郁卫红上述银行账户的银行存款及理财产品的余额为1134.24万元。截至本招股说明书签署日,郁卫红上述财产保全已过期,郁卫红未收到新的财产保全的民事裁定书或法院通知。 截至招股说明书签署日,该案尚未进行裁决。 卓佳汇智和融银创业可能要求郁卫红承担回购义务,因此若以郁卫红承担全部回购义务的连带责任计算,郁卫红所可能承担的最大责任范围即卓佳汇智和融银创业所提出的诉讼请求,即郁卫红向卓佳汇智支付股权回购款37.48万元、其余原自然人股东共向卓佳汇智支付股权回购款712.52万元、各原自然人股东承担连带保证责任;包含郁卫红在内的22名原自然人股东支付股权收购款3187.50万元、支付利息569.55万元、支付律师代理费10万元,共计3767.05万元等。但根据2011年4月《广西开元机器制造有限责任公司增资协议书》的约定,所有投资者股东及原自然人股东同意“原自然人股东所承担的上述连带责任以其认缴的广西开元出资额或截止本协议签署之日,其在广西开元公司的所有者权益为限,以上述两个数字中较大的为准。对于所有投资者股东提出来由公司回购或原自然人股东收购所有投资者股东所持有股权事项,投资者股东同意按本条款约定之时间、价格为准,投资者股东与公司、原自然人股东之前所签署的相关的协议、合同、章程等文件与本条款不符时,以本条款为准。” 联测科技称,郁卫红因涉及尚未了结的广西开元相关股东要求回购的仲裁可能承担的股权回购连带责任金额最高为4517.05万元。根据2011年4月《广西开元机器制造有限责任公司增资协议书》,若仲裁庭认为连带责任条款有效,且连带责任上限条款有效,则郁卫红存在因尚未了结的广西开元相关股东要求回购的仲裁及广西开元其他尚未提起仲裁的投资者可能要求的股权回购承担的连带责任风险的金额可能为0.00万元、469.04万元、9385.02万元的3种情形,连带责任最高上限金额为9385.02万元。若仲裁庭认为2011年4月《广西开元机器制造有限责任公司增资协议书》连带责任上限条款无效,则郁卫红存在因尚未了结的广西开元相关股东要求回购的仲裁及广西开元其他尚未提起仲裁的投资者可能要求的股权回购可能承担的股权回购连带责任金额最高为1.88亿元。 联测科技称,郁卫红除其配偶赵爱国持有联测科技股份外,其其他自有资产以及自筹资金足以覆盖其因广西开元全体投资者股东要求回购相关事宜可能需要承担的责任。郁卫红上述尚未了结仲裁及广西开元其他尚未提起仲裁的投资者可能要求的股权回购事项不会导致联测科技实际控制人发生变化,不会构成发行人本次发行的实质法律障碍。
汇纳科技公告,公司于2020年12月23日召开董事会会议,审议通过《关于2020年第二期回购公司股份方案的议案》。本次以自有资金采取集中竞价交易方式回购公司人民币普通股,回购股份的资金总额为6,000万元-12,000万元,回购股份价格区间为不超过35元/股,回购股份用途为维护公司价值及股东权益所必需,回购完成后所回购股份将全部用于出售。
2020年12月4日上午9点,海南省高级法院原副院长张家慧案在海南省第一中级法院一审宣判。案件判决书长达158页,有媒体报道称现场宣读时用了近一小时。判决书显示,张家慧犯受贿罪、行政枉法裁判罪、诈骗罪,数罪并罚,决定执行有期徒刑18年,并处罚金400万元。据海报新闻报道,一名旁听宣判的人员表示,法官问张家慧对判决结果是否认可,“她说不服”;“法官又问她是否上诉,她说她考虑一下再决定。”张家慧。图片/人民法院报据张家慧案一审判决书,2019年5月31日,海南省纪委监委专案组人员将张家慧带至省纪委监委第二办公区谈话室,当天对其进行了留置。审查调查期间,经组织反复教育,张家慧坦白了部分组织已掌握的受贿犯罪问题,后主动交代了组织未掌握的其他受贿犯罪问题。新京报记者梳理判决书发现,张家慧主要通过其前夫刘远生、外甥刘磊和一些法官受贿;行贿人中律师占比超过一半,不少人为了与张家慧结交,经营多年。此外,张家慧会通过向承办法官打招呼、在审委会替请托方“代言”等方式干预案件走向,但并非所有司法人员都会买账,有的法官会直接回绝。张家慧案宣判后,海南省委政法委官方微信公众号“海南政法”于12月11日发布了相关通报。通报称,纪检监察机关正会同司法行政机关对涉案律师有关问题进行处置;已对部分涉案法官和公职人员立案审查调查,部分涉案法官已被定罪处罚,其他涉案人员正在分类处置。张家慧通过哪些人受贿?公开资料显示,张家慧生于1965年,重庆万州人。她早年学的英美文学,1988年才改学法律;在西南政法学院(现西南政法大学)取得硕士学位后,曾在家乡法院短暂工作。据《中国新闻周刊》报道,张家慧的前夫刘远生1966年出生,比张家慧小一岁,两人于西南政法学院读书时相识。1990年1月,张家慧、刘远生登记结婚;两年后,夫妇俩作为高学历人才被原海南中级法院(现海南省第一中级法院)一同引进到海口。1995年,刘远生因故离开法院,与一名律师合作成立了咨询公司,投身商海。张家慧丈夫刘远生。图片/新京报我们视频移居海南12年后,2004年9月,张家慧调入海南省高级法院,出任审判监督庭副庭长。从判决书披露的情况看,这里是张家慧受贿生涯的起点。但新京报记者统计发现,判决书提到的37名行贿人中,只有少数人直接认识张家慧;通过刘远生请托的有24人,接近2/3。基于刘远生横跨法律圈、商业圈的独特身份,找到刘远生的既有律师,也有企业老板;此外,刘远生还曾担任海南省政协委员、省政协常务委员(均已免去),与之同届的海南省政协委员也曾托其帮忙。比如2013年,海南省政协委员、海南金裕律师事务所律师陈洪娟找到刘远生,请张家慧关照其代理的一起合同纠纷案,事成后送了刘远生20万元。2016年,海南省政协委员、商人詹汉钦找到刘远生,希望张家慧为其弟弟的股权纠纷案提供帮助,如愿后,詹汉钦给了刘远生10万元。2020年1月,海南省政府官网转发免去刘远生省政协常委职务的决定。海南省政府官网截图公开信息显示,2017年3月,张家慧、刘远生办理了离婚手续。但两人此后似乎并未分居,刘为张充当行贿、受贿中间人的角色也未改变。比如2018年,一位律师通过刘远生向张家慧请托,刘远生两次收钱后都告知了张家慧;2017年后,张家慧几次受贿并把钱放到家中的保险柜内,之后让刘远生处理。除了刘远生,张家慧的外甥刘磊也是为她请托、行贿牵线的重要人物之一。据《中国经营报(博客,微博)》报道,刘磊在刘远生实际控制的多家企业任职,其妻子为海南省某检察院检察官。判决书显示,通过刘磊请托的行贿人共5人,行贿犯罪事实共10件,其中一件刘远生亦有插手。从张家慧、刘磊等人的证言来看,张家慧对这个外甥非常信任,有时刘磊不与张家慧商量,就可以答应为请托人办事并收钱。比如2018年,一名行贿掮客给了刘磊50万元,希望张家慧在一桩合同纠纷案中帮忙。刘磊应承下来后才告诉张家慧,张家慧也为此与承办法官打了招呼。刘远生、刘磊之外,为张家慧与行贿人穿针引线的还有其下属、前下属。海南高院退休法官张明安是一个值得注意的角色。判决书显示,2006年张家慧第一次受贿,彼时,她刚担任海南高院民一庭庭长不久。而张明安正是那起请托案件的二审承办法官,合议庭后来根据审委会和张家慧的意见,形成了有利于请托方的判决。2016年,已经退休的张明安开始为张家慧与行贿人牵线。判决书显示,张明安为亲家母黄银娥向张家慧请托,以解决黄公司的一起借贷纠纷,事成前后送了两次钱,共计120万元。此外,海南省某法院法官宋长清、海口市琼山区法院原副院长王兵、时任海南省高级法院刑事审判第二庭副庭长黄位国等人,均为张家慧介绍过行贿人。其中,宋长清与张明安相似,曾担任张家慧请托案件的承办法官,照张家慧的意思做出了有利于请托方的裁判;王兵经常与张家慧夫妇打麻将、吃饭,在一起请托、行贿案件中,其还以掮客身份收受了400万元好处费,其中200万元用于向张家慧行贿,自己得利200万元。哪些律师曾向张家慧行贿?据新京报记者统计,37名行贿人中包括律师18人;另有一人以某公司股东身份行贿,但同时兼有律师执业资格。公开信息显示,18名律师中,2人曾为海南省政协委员,包括赵建平、陈洪娟;5人曾在海南省律师协会任职,包括张杰、李永涛、吴镇、涂显亚、廖波。多名律师中,履历最丰富、与张家慧接触最多的律师之一为涂显亚,今年56岁,土家族。依据涂显亚担任独立董事的海南海汽运输集团股份有限公司工商资料,早在1988年,涂就担任原海南中级法院经济庭审判员,4年后下海做起了律师。张家慧案发前,涂显亚已是海南方圆律师事务所主任、海南省律师协会副会长、海南仲裁委员会仲裁员,主攻债权债务、合同法、公司法等领域。另一名参与行贿的海南省律师协会副会长为吴镇,海南省文昌市人,毕业于中山大学法律系。海南大华园律师事务所官网显示,这名“70后”律师为该所主任、首席合伙人,还曾获得海南省优秀律师、海南省诚信律师等称号。2020年12月12日,新京报记者在海南省律协官网核验后发现,该网站内涂显亚、吴镇的信息已删除,两人的副会长职务已由他人替换。向张家慧行贿的37人中,有18名律师。图片/新京报动新闻新京报记者检索发现,上述18名律师中多人毕业于西南政法大学,为张家慧的校友。比如涂显亚为该校1985届毕业生;海南衍信律师事务所律师王琳,为该校2002届毕业生;海南经和委律师事务所律师丁馨,为该校1983届毕业生。据一名与丁馨同级的西南政法大学校友回忆,大学时期,丁馨是个“非常淳朴的小女孩”,到海南当律师后“据说很发达”。另一名以企业主身份行贿的律师邱代伦也是西南政法大学毕业生,据上述西政校友回忆,邱代伦不时会被母校请回演讲,给人留下的形象“也是刚直不阿,从来不拉关系”。或许因为校友的关系,张家慧与一些律师的关系较为亲近。判决书显示,2013年至2019年,涂显亚连续七年春节到张家慧家拜年,张家慧从海口佳宝花园搬到水云天小区,涂显亚也跟着过去。每次拜年,涂显亚都会送上20万元,累计140万元。但2016年之前,涂显亚并未向张家慧请托案件。2017年下半年,西南政法大学毕业的律师丁馨也曾请张家慧关照其代理的案件,后裁判结果部分支持了丁馨当事人的诉求。据判决书中的丁馨证言,2018年下半年,张家慧约丁馨喝茶时抱怨法官难当、收入低,丁馨立即明白,张是不满其没有表示感谢。几天后,丁馨给张家慧送去了一个塑料袋,里面装了10万元。除了这些本就与张家慧相识之人,其他律师想要搭上张家慧这条线并不容易。比如海南瑞来律师事务所律师童天行,认识张家慧前,他与刘磊就是朋友。据判决书中刘磊的证言,早在2013年,童天行就曾通过刘磊送钱,请张家慧关照其代理的案件,但裁判结果并不如愿。这件事后童天行并未要求刘磊退钱,为后续请托留下了余地。2017年,童天行再次通过刘磊请托张家慧,并送去5万元好处费。这一次,他终于在刘磊的介绍下结识了张家慧,此后经常与张家慧一起打麻将。一段网传视频中,张家慧在打麻将。图片/新京报我们视频海南律师廖哲韬是通过海口中院民二庭副庭长李燕结识张家慧的。李燕是廖的湖北老乡;2014年,张家慧曾向李燕打招呼,要其关照一个案件。据判决书中的李燕证言,2019年3月,李燕安排了一场晚宴,以介绍廖哲韬夫妇结识张家慧;李燕还称廖哲韬妻子家有个案件在海南高院,希望张家慧关照。据廖哲韬妻子的证言,2019年4月,她开着一辆红色奔驰车,把两个装满钞票的拉杆箱送到张家慧居住的水云天小区。2019年7月,廖哲韬再次约李燕吃饭,并向李燕支付了此前宴请张家慧的费用1万元。判决书显示,廖哲韬的行贿金额在律师中排名第二,达到300万元。张家慧收了律师多少钱?怎么收钱?判决书显示,张家慧被认定的60多起受贿犯罪事实中,仅2起涉及的请托案件为离婚官司,其他绝大部分为商业案件,标的额从200万元到数亿元不等。在北京律师范辰看来,此类商业案件标的额足够大,涉案人才有行贿的动力。在30起行贿人为律师的请托案件中,律师代理费从6万元至1200万元不等,且近半数案件的律师为风险代理——案件裁判结果出炉前,律师仅拿很少的代理费;案件裁判结果出炉后,律师再按法院裁判金额、实际执行金额的一定比例抽成。这种代理模式,有时会让律师产生更大的胜诉动力、行贿动力。比如海南方圆律师事务所律师李永涛代理的一起债务纠纷案,委托双方约定按执行到案款的30%支付代理费。判决书显示,李永涛通过刘远生给了张家慧50万元,自己最终拿到1022.7万元风险代理费。据新京报记者统计,在这些律师请托的案件中,张家慧的受贿金额从5万元到300万元不等,多数情况下在10万元到100万元之间,总计1905万元;加上涂显亚春节时的礼金,共计2045万元。从比例上看,贿金大多只是律师费的小头。海南天皓律师事务所律师张杰代理的一起案件是少有的例外,那起案件中,张杰只拿了6万元代理费,却给了张家慧10万元请托费。就像影视剧中的情节,不少行贿行为发生在相对私密的场所,比如张家慧、刘远生居住的水云天小区会所、水云天咖啡厅等。公开资料显示,“水云天”是海南唯舍房地产开发有限公司的地产项目,这家公司由刘远生注册成立并实际控制。2005年前后,张家慧刚刚调任海南高院不久,刘远生便携“水云天”项目进军房地产业。根据2019年11月张家慧案联合调查组发布的通报,刘远生曾将水云天小区一栋滨湖建筑的一层、二层作为公司办公室,并在三层设置会客厅、餐厅等,不对外营业,张家慧、刘远生不时在此宴请客人。判决书也多次提到,张家慧在会所内与人打麻将。在《中国新闻周刊》的报道中,这家会所外湖泊环绕,绿树成荫,会所内餐饮、娱乐设施一应俱全,还有一座露天泳池。多起行贿行为的发生地水云天小区。这里也是刘远生多家公司的注册地。图片/新京报我们视频除了水云天小区会所、水云天咖啡厅等,张家慧本人偶尔会在酒店停车场、茶艺馆停车场、饭店甚至路边接受贿金。判决书显示,2013年,张家慧为律师王琳的一起合同纠纷案提供帮助,事成后,王琳约张家慧吃饭,并给了张100万元。张家慧司机的证言称,那天他在饭店停车场内等待张家慧,王琳先在汽车后备厢放了一个纸箱。纸箱里实际就是贿款。判决书还显示,2017年,律师张阜将一笔20万元的贿款放进黑色纸袋,通过一名法官中间人,以“土特产”的名义送进了张家慧在海南高院的办公室。不仅张家慧本人,少数请托案件的承办法官也会收到行贿款。比如2018年的一起股权转让纠纷案中,海南高院承办法官徐正伟称刘磊给过自己一个行李箱,里面装了100万元现金,但其他当事人证言中均未谈及此事。2017年的另一起股权转让纠纷案中,海南高院法官吴素琼按照张家慧的嘱咐,支持了涉事公司的查封申请,刘磊送给吴素琼30万元,但事后吴素琼将钱退回。依据张家慧供述、刘远生证言等材料,有9笔、共计1010万元贿款被放进了张家慧家的保险柜,主要用于“水云天”项目的开发或家庭日常开支。此外,刘远生收到的部分贿款,张家慧让其自己处理;刘磊收到的部分贿款,也按照张家慧的意思自行保管或使用。张家慧如何影响案件裁判结果?新京报记者梳理判决书发现,张家慧干预的60多起案件中,承办人员按照其意思办理的案件有28起,其中大部分改变了裁判走向。比如2013年,海南医学院附属医院(下称“海医附院”)的两起建设工程施工合同纠纷案。判决书显示,2012年底,张家慧收了100万元,受海医附院代理律师王琳请托干预此案。当时案子正在海南高院二审,张家慧要求承办法官到其办公室听取处理意见,以最大限度减少海医附院的财务负担。依据案件承办法官、合议庭成员证言,法官们对两起案件形成了两种不同意见,其中多数意见为驳回海医附院上诉。但张家慧并不同意,要求合议庭按照她的意见重新合议,并报其审批。最终,两起案件在张家慧的干预下做出裁判,相较于一审,海医附院少支付工程款及违约金约1320万元。2015年4月,张家慧做客海南某法治节目。图片/人民法院报为了帮人办事,一些案件被提上审判委员会讨论时,张家慧也会以审委会成员身份发表有利于请托方当事人的意见。依据判决书,2013年,张家慧受海口如山信息咨询服务有限公司请托,向相关案件二审承办人、海南高院法官贺莺打招呼。据贺莺证言,合议前,张家慧就询问过该案情况,贺莺当时的意见是维持原判;但张家慧不同意,认为应该撤销一审判决,并让贺莺“回去好好考虑”,贺莺最终坚持了自己的意见。后来,如山公司案被提上审委会讨论,张家慧发表了有利于如山公司的意见,修改并签发了支持如山公司诉讼请求的判决书。据新京报记者统计,类似的、由张家慧在审委会上替请托方“代言”的案件共有8起。对于另外一些案件,张家慧也曾亲自过问,但因为案件结果本就有利于张家慧的请托方,所以她初次了解情况后便不再干预。记者梳理发现,这类案件约有20多起。此外,张家慧还试图对一些案件施加影响,但由于案件承办法院领导、承办法官的拒绝,最终没有成功。比如2017年,苏州金螳螂(002081,股吧)建筑装饰股份有限公司有一起案件在三亚中院二审,张家慧受到金螳螂公司请托后,要求时任三亚中院副院长陈恒、院长李庆关照。陈恒、李庆的证言显示,他们在电话中答应了张家慧的要求,但实际并未向合议庭成员打招呼或过问此案。最终,该案二审驳回了金螳螂公司的上诉,维持原判。除了这种表面答允的情况,也有案件承办法官直接拒绝张家慧的“关照”要求。比如海南高院法官祁永杰、海口中院法官郭朝阳、海南高院法官刘彦贵等。判决书显示,2016年,南通长城建设集团公司海南公司两次托请张家慧关照相关案件,张家慧找到刘彦贵后均遭拒绝。刘彦贵第二次向张家慧表达不同意见时,“感觉张家慧不太高兴,但没明确反对”。公开信息显示,刘彦贵曾任海南高院环境资源审判庭副庭长、海南高院执行局处长。在张家慧案涉及的多名法官中,他是最具冲突性的一人。判决书显示,2013年至2017年,张家慧曾5次向刘彦贵打招呼,请其关照受请托案件,刘彦贵的表现不尽相同。比如2013年的海医附院案件中,作为承办法官的刘彦贵被张家慧叫到办公室,并按照张家慧的要求重新合议了案件。但在2016年与南通长城建设集团公司海南公司相关的案件中,他两次拒绝了张家慧的请托。2017年,张家慧再次找到刘彦贵,要求其在陕西省建筑路桥工程公司的合同纠纷案二审时关照该公司。这一次刘彦贵没有明确拒绝,将案件发回重审。到了2018年,刘彦贵开始为张家慧介绍请托对象。那年上半年,他帮一家公司及其代理律师找到刘磊,通过刘磊给张家慧送了50万元,请张关照请托人的案件;下半年,刘彦贵又为律师朋友胡田牵线,通过刘磊送给张家慧30万元。12月4日张家慧案一审宣判当天,张家慧诈骗案的被害人代理律师接受新京报采访。图片/新京报我们视频张家慧案一审宣判后,引发舆论广泛关注。12月9日,中央纪委国家监委网站发评论文章《张家慧案被曝37名行贿者:斩断徇私枉法利益链》。文章表示,处于重要岗位、关键环节,相关监督和制度漏洞为其提供了寻租空间;另一方面,执法司法领域背后的人身权利影响、巨大的经济利益让很多案件当事人、司法掮客趋之若鹜,想方设法“围猎”司法人员。12月11日,中共海南省委政法委官方微信公众号“海南政法”发布了关于张家慧案件有关问题的通报。通报称,纪检监察机关正在会同司法行政机关,对涉案律师有关问题进行处置;已对部分涉案法官和公职人员立案审查调查,部分涉案法官已被定罪处罚,其他涉案人员正在分类处置。新京报记者 吴小飞 张惠兰编辑 滑璇 校对 吴兴发
据Wind数据,截至12月23日,科创板209家上市公司中,有49家披露2020年业绩预告信息,其中5家表示不确定;其余44家公司中,23家预喜(包括预增、略增、续盈、扭亏),预喜企业行业主要分布在计算机、通信和其他电子设备制造业,软件和信息技术服务业和医药制造业。集成电路行业回暖明显日前上市的恒玄科技是业绩预喜公司中预增幅度最高的公司。公司表示,由于国内新冠肺炎疫情形势好转,2020年下半年市场需求快速恢复,公司新开发的品牌厂商项目在2020年下半年开始大量出货等因素,预计2020年营业收入较2019年增长51.04%至63.37%,预计2020年归属于母公司所有者的净利润同比增长152.32%至182.01%,预计扣除非经常性损益后归属于母公司所有者的净利润同比增长155.55%至192.05%。恒玄科技抓住了TWS耳机等产品风口,主营业务智能音频SoC芯片销售大放异彩。2017年-2019年,公司分别实现营业收入8456.57万元、3.3亿元和6.5亿元,最近三年营业收入复合增长率达到了177%。恒玄科技的产品目前已经进入全球主流安卓手机品牌,包括三星、OPPO、小米及Moto等。同时,公司产品在专业音频厂商中也占据着重要地位,进入包括哈曼、JBL、AKG、SONY、Skullcandy、万魔及漫步者等一流品牌。此外,互联网巨头也加速布局语音入口,谷歌、阿里及百度均有智能语音终端采用恒玄科技的产品。12月16日,恒玄科技正式登陆科创板,开盘价报391元/股,涨幅141.25%。截至12月23日收盘,恒玄科技股价为330元/股,总市值为396亿元。另一家最近上市的明微电子也透露年报预喜。公司主要产品为LED显示驱动芯片、LED照明驱动芯片等。预计2020年度实现营业收入区间为4.7亿元-4.9亿元,同比增长1.53%-5.85%;预计实现归属于母公司股东的净利润区间为8200万元-9000万元,同比增长1.59%-11.50%;预计实现扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润区间为7500万元-8200万元,同比增长2.70%-12.28%。明微电子表示,2020年度预计业绩较去年同期有所增加,主要原因为下半年集成电路逐步回暖,加之自封带来的成本规模效应显现,公司产品销量较好带动营业收入以及净利润的增加。有公司实现扭亏仕佳光子聚焦光通信行业,主营业务覆盖光芯片及器件、室内光缆、线缆材料三大板块,主要产品包括PLC分路器芯片系列产品、AWG芯片系列产品、DFB激光器芯片系列产品、光纤连接器、室内光缆、线缆材料等。公司产品主要应用于骨干网和城域网、光纤到户、数据中心、4G/5G建设等,成功实现了PLC分路器芯片的国产化和进口替代,以及AWG芯片的国产化和海外市场的突破。科创板上市前,仕佳光子2017年-2019年均为净利润亏损状态,归属于母公司股东净利润分别为-2104.22万元、-1196.80万元和-158.33万元,已经呈现亏损减少趋势。2020年一季度,由于受疫情影响,公司PLC分路器芯片系列产品收入较2019年同期下降26.37%。不过,公司在前三季度已经实现扭亏为盈,全年业绩实现盈利没有悬念。前三季度,数据中心AWG器件、数据中心用连接器等新产品逐步放量,市场开拓进一步加强,公司实现营业收入5.00亿元,同比增长27.32%;归属于上市公司股东的净利润为3641.04万元,而上年同期为亏损459.25万元。公司预测2020年累计净利润好于上年同期,预计能够扭亏为盈。仕佳光子在互动平台介绍,公司PLC分路器芯片目前全球市场占有率第一,AWG芯片已形成关键性突破,DFB激光器芯片小批量供货中。国外市场如南美、欧洲、东南亚等也正在逐步推进光纤网络建设,公司已经积极开拓上述海外市场。多家公司现首亏值得注意的是,也有有方科技、优刻得、三生国健等公司预计2020年或将首亏,研发或销售投入加大是其净利润亏损的主要原因。有方科技主营业务为物联网无线通信模块、物联网无线通信终端和物联网无线通信解决方案的研发、生产及销售。2017年-2019年,其净利润均为正值,但2020年前三季公司营业收入4.32亿元,同比下降15.59%;归属于上市公司股东的净利润为-4135.7万元,去年同期则实现净利润2894.29万元。有方科技表示,2020年,公司加大了对研发和销售的投入,成功开拓多个物联网细分领域应用市场,但也导致了销售费用和研发费用同比增加。而受全球新冠肺炎疫情及经济形势变动影响,公司海外收入同比下滑。上述因素使得公司截至前三季度末净利润为负,预测下一报告期毛利较高的海外业务逐步恢复,但受前三季度影响,全年累计净利润为负的可能性较大。优刻得前三季度营收同比增长52.87%至16.38亿元,但归属于上市公司股东的净利润由上年同期盈利1076.04万元转为亏损1.79亿元。优刻得表示,2020年,公司积极开拓视频娱乐、在线教育、电商等行业的大客户,其中视频点播、直播所需云分发产品的收入增速较快,但其毛利率相对较低;同时,由于主机类产品处于较大规模升级换代阶段,本期加大了高性能云主机硬件投入,短期内影响了资源利用率。2020年1-9月公司毛利润较去年同期下降1.27亿元,降幅为40.42%,主要是产品综合毛利率较去年同期下降17.92个百分点。此外,优刻得还提高了研发、销售等人力成本。公司预计,第四季度公司产品的价格保持稳中有降的趋势,年内毛利率可能难有明显改善,并将维持研发和市场营销的投入。此外,随着下半年股权激励权益的授予、股份支付确认,对第四季度净利润也将继续产生影响。因此,公司预计年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损,或者与上年同期相比发生大幅度变动。三生国健是一家专业从事抗体药物研发、生产和销售的创新型生物医药企业,主要收入与利润来源于其主打产品“重组人II型肿瘤坏死因子受体-抗体融合蛋白”(商品名“益赛普”)的境内外销售。今年前三季度,三生国健营业收入为5.86亿元,较上年同期下滑22.35%;归属于上市公司股东的净利润为-5689.72万元,上年同期净利润为5537.23万元。公司表示,受到疫情及竞争加剧的双重影响,同时,随着新产品的上市及研发项目进展的稳步推进,销售费用及研发费用的投入相比上年同期均有所增加,报告期内研发费用相比上年同期上涨22.43%。