图片来源:微摄 文章来源:银保监会中国银保监会党委委员、副主席曹宇 近年来,随着国民经济持续快速增长、人民群众财富积累和实体经济融资需求更趋多元化,我国资产管理行业稳步发展,银行保险资管机构逐步增加,资产管理规模稳步扩大。目前已设立了14家银行理财公司和27家保险资管公司,管理资产合计约18万亿元(不含商业银行自身开展的理财业务管理资产25万亿元),已成为资本市场的重要机构投资者和服务实体经济的重要力量。其中,保险资管公司受托管理保险业69%的资产,在企业年金市场管理的资产超过三分之一,长期资金管理能力不断提升;银行理财公司开业以来,依托母行的客户资源和审慎管理文化,业务发展稳健有序,产品规模超过2万亿元,成为我国资管行业备受关注的新生力量。 立足当前,完善金融机构公司治理是深化金融改革的首要任务。银行保险资管机构要坚持以习近平新时代中国特色社会主义思想为指导,按照党中央国务院关于完善现代金融企业制度和深化金融机构公司治理改革的要求,充分发挥党的领导制度优势,广泛吸收借鉴国内外良好实践,强化投资者保护,加强信息披露和关联交易管理,不断完善符合资管机构特点的公司治理体制机制,为我国实体经济发展提供更高质量、更有效率的直接融资支持和资产管理服务。 银行保险资管机构公司治理建设取得积极成效 党的十八大以来,我国银行保险资管机构将强化公司治理作为转变体制机制的重要着力点,稳步推进公司治理改革,持续完善公司治理架构,不断提升规范化运作水平,公司治理建设取得积极成效。 股东股权相对简单清晰。设立银行理财公司和保险资管公司,是我国完善银行保险资管领域公司治理体系、深化体制机制改革的重要举措,旨在通过专设法人、明晰责权、有机隔离,推动其更好地专注主责、聚焦主业,公平透明地为投资者履行资管受托责任。两类机构主要以商业银行、保险集团(或保险公司)子公司形式存在,股权结构简单清晰、稳定性较强,股东出资的真实性、合规性较高,股东行为总体稳健审慎,能够按照法律法规和公司章程履行职责,促进完善决策授权机制。 “三会一层”机制比较健全。银行保险资管机构在设立之初即按照现代金融企业制度建立了以股东(大)会、董事会、监事会和高级管理层为主体的公司治理架构,初步形成了“三会一层”各司其职、有效制衡、协调运作的公司治理机制。国有控股资管机构积极探索将党的领导与公司治理有机融合,由党委书记兼任董事长,注重发挥党委委员在董事会、监事会中的作用,实施了重大事项党委前置研究制度。总体看,“三会一层”有效制衡、党的领导有机融合的中国特色现代公司治理机制初步形成。 董事会运作相对规范。建立了由执行董事、股权董事、独立董事共同构成的董事会,发挥在战略决策中的核心作用。董事会成员对经济金融和资管业务运作规律特点比较了解,专业化程度、履职能力和决策水平日渐提升。由独立董事担任审计、提名薪酬等专业委员会负责人,独立董事作用日益显现。 公司治理体系日趋完善。在董事会下设各类专业委员会,不断提升董事会决策的科学性和有效性。建立兼顾收益与风险的绩效考核机制,实施绩效薪酬延期支付和追索扣回制度。董事、监事和高级管理人员的履职评价和激励约束机制初步形成,高管人员岗位交流、履职回避等制度逐步落地。 内控和风险管理水平逐步提升。由董事会承担风险管理和内控最终责任,并普遍实行全面风险管理策略,初步构建起全面覆盖、全程监控、相对独立的风险管理体系。在投资运作过程中,逐步建立了分工明确、责任清晰、相互制约的前中后台“三道防线”,经营管理的风险意识、合规水平不断提升。监事会不断强化对内部审计的指导监督职责,审计委员会认真履行内控、风险和合规报告定期审查职责,并注重发挥好决策支持作用。总体来看,银行保险资管机构在公司治理方面历史包袱较少,起步标准较高,取得了积极进展,但近一段时期以来,个别机构也暴露出一些问题,未能尽职履行专业受托责任,充分保障投资者利益,表面上看是产品管理、业务运营、内部风控问题,深层次原因还是公司治理存在薄弱环节。一是党的领导与公司治理有待融合。重业务、轻党建现象不同程度存在。有的机构党建工作未能有效发挥对公司稳健经营、改革发展的促进作用;有的机构党委会、董事会、总经理办公会职责不清,关系不顺,议事决策不规范。二是股东行为不规范。有的控股股东对资管业务模式和发展定位理解不到位,对下属资管子公司独立运作、自主经营、风险隔离认识不足,甚至出现子公司部门化现象;个别不法股东或实际控制人直接操纵控制资管机构投资决策权,违规开展关联交易,实施利益输送。三是董事会履职有效性不足。有些董事会疏于研究制定发展战略规划,对关联交易、内部控制、风险管理和合规经营管控不到位;有的机构追求形式合规,设立独立董事“装点门面”,独立性、专业性不足;有的机构未建立有效的董监事、高管人员履职评价与问责机制。四是激励约束机制不科学。有的机构绩效考核过度关注经营业绩,淡化甚至不考核风险合规指标,盲目追求做大管理规模、做高短期收益,经营管理粗放。五是信息披露不及时不充分。有的机构信息披露的真实性、全面性、可比性不足,缺乏完善的信息披露和投诉举报处理机制,行业自律、市场约束、社会舆论等外部监督难以有效发挥作用。 参考借鉴境外资管行业公司治理实践经验 20世纪70年代以来,全球资管行业经历了从萌芽到快速发展的阶段。据市场统计,2019年底全球资产管理行业的受托管理资产总额(AUM)达到89万亿美元。从美国、英国、德国、日本等国资管行业发展历程和经验看,不同法律框架和市场环境下的资管机构虽各具特色,但在公司治理方面普遍遵循一些基本准则,包括投资者利益最大化、保持股权结构稳定有效、提升公司运作透明度、严格防范利益冲突和不当关联交易、科学设置激励约束机制等。 坚持投资者利益最大化的价值导向。投资者信任是资管机构赖以生存和发展的基础。忠实履行信义义务、为投资者谋求最佳收益,是各国资管机构的基本职责和价值取向。如英国、德国资管业务监管规则明确要求将“投资者利益最大化”作为公司治理的首要考量,并在公司治理原则、董事会构成、组织架构设置、绩效考核评价、利益冲突防范、受托人监督等方面提出细化要求。 保持股权结构稳定和公司投资运作独立性。全球领先的资管机构既有银行或保险控股子公司,也有独立公司;有的股权结构较为集中,有的则较为分散。市场观点普遍认为,股东的行业背景或股权集中度高低对资管机构发展并无决定性影响,股权结构稳定性和股东与管理层之间的良性互动才是其健康发展的重要基础。同时,各国也普遍重视对资管机构股东进行权利义务限定和行为约束,通过明确董事会构成和职责、强化信息披露等方式确保资管机构运营独立性。 充分履行信息披露义务,提高经营管理透明度。充分、准确的信息披露是减少资管机构与投资者之间信息不对称的有效手段。各国普遍将信息披露作为资管机构公司治理建设的重要抓手。2008年金融危机后,各国监管机构进一步强化了对资管机构的定期报告和信息披露要求。总体来看,成熟市场资管机构的信息披露包括公司治理、业绩评价、监管规则执行情况等多个维度,德国、澳大利亚等国不仅要求资管机构披露自身投资运作和所有权结构可能产生的利益冲突等信息,还需披露参与被投资企业公司治理的情况,充分保障投资者的知情权和监督权。 从严防范利益冲突和不当关联交易。防范利益冲突和不当关联交易是各国资管机构公司治理的重要课题,也是共同挑战。鉴于资产管理业务的特性,国际资管行业普遍对资管机构与其关联公司之间的交易活动进行严格规范,严厉打击利益输送,尤其注重强化对大股东的行为约束,以保护中小股东、投资者和其他利益相关方的合法权益。《二十国集团/经合组织公司治理原则》等国际标准均明确要求建立关联交易的批准和执行制度,并强调董事和高管人员应如实披露潜在利益冲突事项。德国资管机构公司治理准则规定,管理层或员工本人开展与公司业务存在利益冲突的金融交易,必须向合规部门事前报批或事后报告。 建立健全长期可持续的激励约束机制。成熟市场资管机构普遍重视长期激励约束机制的建设,确保投资者、公司和员工利益的长期一致性,塑造稳健可持续的投资文化和公司治理机制。如,根据投资业绩而非资产管理规模实施绩效考核;将核心员工薪酬与长期业绩表现挂钩等。 推进完善符合我国资产管理行业特点的公司治理机制 完善公司治理体系建设,对于资管机构树立科学稳健投资理念、提高合规风控水平、强化投资者权益保护具有重要意义。银行保险资管机构要严格按照“资管新规”确立的发展导向,不断健全治理体制机制,切实规范治理主体行为,推动业务规范转型和高质量发展。坚持将党的领导融入公司治理全过程。建设中国特色现代银行保险资管机构公司治理机制,必须坚持加强党的领导和党的建设,切实发挥把方向、管大局、保落实作用。要把发挥党组织政治核心作用和完善公司治理有机结合,正确处理好党委参与重大问题决策与董事会依法决策的关系。实现公司章程与党委议事决策规则的有效衔接,处理好党组织与其他治理主体的关系,加强党委会与董事会、监事会成员的充分沟通,各方形成合力,提高决策效能。 以保护投资者利益为核心,不断提高董事会履职效能。一是明确董事会职责定位。推动落实董事会在重大决策、选人用人和激励机制等方面的重要职责,强化董事会在保护投资者权益方面的最终责任。二是提高董事履职能力。严格董事准入条件,进一步优化董事会成员构成,完善董事履职评价、考核和问责机制。增强董事会成员的专业性和独立性,严禁股东越权干预董事履职。高度重视独立董事的选聘和履职情况,充分发挥独立董事作用。三是加强经营管理层履职约束。完善经营管理层向董事会及其专业委员会、监事会等的信息报告制度,确保经营管理层在公司章程和董事会授权下,严格按照公司发展策略和风险偏好履职尽责,防止形成内部人控制。四是建立健全风险与收益兼顾、长期与短期并重、精神与物质兼备的激励约束机制。严格落实考评指标及权重设置、薪酬延期支付和追索扣回等监管规定,提升风险合规与长期业绩在考核中的比重。 强化信息披露,提升运营管理的透明度。一是建立健全信息披露制度体系。完善信息披露内部管理制度,落实责任部门和人员,规范披露范围和内容,确保披露信息的全面性、准确性和及时性。二是加强投资者适当性管理,及时披露产品信息和风险状况,确保产品的风险等级与投资者风险承受能力相匹配。三是建立健全投资者沟通机制,在投资决策、资产运作、价值波动、风险事件应对等方面,保障投资者的知情权,积极维护投资者合法权益。 强化关联交易管理,严格防范利益输送。一是健全关联交易管理制度。压实董事会对关联交易的管控责任,强化风险管理“三道防线”。完善关联方识别、报告、核验制度,建立关联交易的发起、定价、审查、报告、披露、审计和责任追究等全流程管理体系,有效防范隐形股东、代持股东、一致行动人等引发的利益输送等问题。二是加强重大关联交易管理。科学审慎论证重大关联交易标的、价值和结构等是否合理公允,是否存在潜在利益冲突,是否实现风险隔离,严防利益输送。三是严格履行定期披露和重大关联交易逐笔披露义务。及时、主动向投资者披露关联方档案、关联交易决策考量等信息,充分发挥市场监督作用。 完善监管制度体系,强化监督管理。一是弥补监管制度短板。借鉴国内外资管行业实践,细化资管机构信息披露、关联交易、独立董事、薪酬递延、中长期激励等制度规则。二是聚焦重点领域和薄弱环节。按照更高标准、更严要求,在投资者权益保护、利益冲突防范、透明度建设等方面积极加强监管能力和工具建设,不断提高监管专业性和有效性。三是建立分类监管评价体系。定期评估资管机构公司治理有效性,对公司治理存在重大缺陷、股东及公司行为严重损害投资者利益的行为,及时采取纠正措施,严肃追究不履职、不当履职、不当激励等行为责任。完善公司治理机制是银行保险资管机构做好资管业务的重要前提基础,也是履行好受托责任,服务好人民群众财富管理需求的重要保障。银行保险资管机构要坚决贯彻落实党中央决策部署,将公司治理体系优化建设作为深化金融改革的关键着力点,提升公司治理的质量和能力,练好内功,夯实基础,塑造价值投资、稳健投资、长期投资理念,真正履行好“受人之托,代客理财”的本位职责,将资管专业能力和治理水平转化为投资者可以享受到的财富价值提升和财产安全保障,为更好服务实体经济、打赢防范化解金融风险攻坚战、全面建成小康社会做出新的更大贡献。
据银保监会网站23日消息,中国银保监会党委委员、副主席曹宇发布文章《优化体制机制建设 强化投资者保护 全面提升银行保险资管机构公司治理水平》,文中指出,我国资产管理规模稳步扩大,目前已设立了14家银行理财公司和27家保险资管公司。 文章提到,近年来,随着国民经济持续快速增长、人民群众财富积累和实体经济融资需求更趋多元化,我国资产管理行业稳步发展,银行保险资管机构逐步增加,资产管理规模稳步扩大。目前已设立了14家银行理财公司和27家保险资管公司,管理资产合计约18万亿元(不含商业银行自身开展的理财业务管理资产25万亿元),已成为资本市场的重要机构投资者和服务实体经济的重要力量。其中,保险资管公司受托管理保险业69%的资产,在企业年金市场管理的资产超过三分之一,长期资金管理能力不断提升;银行理财公司开业以来,依托母行的客户资源和审慎管理文化,业务发展稳健有序,产品规模超过2万亿元,成为我国资管行业备受关注的新生力量。 文章称,立足当前,完善金融机构公司治理是深化金融改革的首要任务。银行保险资管机构要按照党中央国务院关于完善现代金融企业制度和深化金融机构公司治理改革的要求,充分发挥党的领导制度优势,广泛吸收借鉴国内外良好实践,强化投资者保护,加强信息披露和关联交易管理,不断完善符合资管机构特点的公司治理体制机制,为我国实体经济发展提供更高质量、更有效率的直接融资支持和资产管理服务。 文章分析指出,总体来看,银行保险资管机构在公司治理方面历史包袱较少,起步标准较高,取得了积极进展,但近一段时期以来,个别机构也暴露出一些问题,未能尽职履行专业受托责任,充分保障投资者利益,表面上看是产品管理、业务运营、内部风控问题,深层次原因还是公司治理存在薄弱环节。 一是党的领导与公司治理有待融合。重业务、轻党建现象不同程度存在。有的机构党建工作未能有效发挥对公司稳健经营、改革发展的促进作用;有的机构党委会、董事会、总经理办公会职责不清,关系不顺,议事决策不规范。 二是股东行为不规范。有的控股股东对资管业务模式和发展定位理解不到位,对下属资管子公司独立运作、自主经营、风险隔离认识不足,甚至出现子公司部门化现象;个别不法股东或实际控制人直接操纵控制资管机构投资决策权,违规开展关联交易,实施利益输送。 三是董事会履职有效性不足。有些董事会疏于研究制定发展战略规划,对关联交易、内部控制、风险管理和合规经营管控不到位;有的机构追求形式合规,设立独立董事“装点门面”,独立性、专业性不足;有的机构未建立有效的董监事、高管人员履职评价与问责机制。 四是激励约束机制不科学。有的机构绩效考核过度关注经营业绩,淡化甚至不考核风险合规指标,盲目追求做大管理规模、做高短期收益,经营管理粗放。五是信息披露不及时不充分。有的机构信息披露的真实性、全面性、可比性不足,缺乏完善的信息披露和投诉举报处理机制,行业自律、市场约束、社会舆论等外部监督难以有效发挥作用。 文章指出,参考借鉴境外资管行业公司治理实践经验。坚持投资者利益最大化的价值导向;保持股权结构稳定和公司投资运作独立性;充分履行信息披露义务,提高经营管理透明度;从严防范利益冲突和不当关联交易;建立健全长期可持续的激励约束机制。 文章提到,推进完善符合我国资产管理行业特点的公司治理机制。坚持将党的领导融入公司治理全过程;以保护投资者利益为核心,不断提高董事会履职效能;强化信息披露,提升运营管理的透明度;强化关联交易管理,严格防范利益输送;完善监管制度体系,强化监督管理。 文章称,完善公司治理机制是银行保险资管机构做好资管业务的重要前提基础,也是履行好受托责任,服务好人民群众财富管理需求的重要保障。银行保险资管机构要坚决贯彻落实党中央决策部署,将公司治理体系优化建设作为深化金融改革的关键着力点,提升公司治理的质量和能力,练好内功,夯实基础,塑造价值投资、稳健投资、长期投资理念,真正履行好“受人之托,代客理财”的本位职责,将资管专业能力和治理水平转化为投资者可以享受到的财富价值提升和财产安全保障,为更好服务实体经济、打赢防范化解金融风险攻坚战、全面建成小康社会做出新的更大贡献。
近日,两家保险中介机构相继发布公告称,终止在新三板挂牌。 7月23日,天津安泰保险代理股份有限公司(简称安泰保险)发布公告称,公司于7月22日召开了2019 年年度股东大会,审议通过了多个事项。其中审议通过了《关于拟申请公司股票在全国中小企业股份转让系统终止挂牌的议案》、《关于提请股东大会授权董事会全权办理公司股票终止挂牌相关事宜》和《申请公司股票在全国中小企业股份转让系统终止挂牌对异议股东保护措施》。 根据议案内容来看,根据目前经营发展结合公司未来发展战略调整,为提高决策效率,降低运营成本,经慎重考虑,安泰保险拟向全国中小企业股份转让系统有限责任公司申请公司股票终止挂牌。根据相关法律法规和规则要求,该公司特制定了针对异议股东权益保护的方案,对异议股东实行股份回购。 7月20日,汇中保险公估股份有限公司(简称汇中保险)亦发布公告称,自7月21日起终止在全国中小企业股份转让系统挂牌。汇中保险表示,公司股票终止挂牌后,公司股票的登记、转让、托管等事宜将严格按照《公司法》以及《公司章程》等相关规定执行。 据记者统计,近两年来,从新三板撤离的保险中介机构数量接近10家。融资不畅、业绩下滑、中介费增加等三大原因,是部分保险中介机构从新三板离场的重要原因。 这也折射出目前保险中介行业的现状:由于金融环境变化、监管趋严、竞争激烈、汽车市场低迷等原因,保险中介市场两极分化趋势凸显。 近年来,由于保险行业自律因素,各保险公司对保险代理、经纪公司返佣比例大幅下降,因而导致保险中介机构收入大幅下降。与此同时,对于大部分依赖于车险代理业务的保险中介机构来说,新车市场持续低迷,导致车险代理新增业务随之大幅下滑,部分网点亏损严重。 面对大变局,保险中介行业应当何去何从?从保险行业的改革趋势来看,保险中介机构仅依靠渠道优势,去薅保险公司羊毛的单一经营模式,将难以为继。保险中介机构必须要有真本事,来帮助保险机构大幅提升效能。
这些地区POS管理更严了!部分地区暂停展业,打击跨境赌博洗钱 在公安部、央行、国家外汇管理局、中国支付清算协会等部门联手打击跨境赌博、洗钱等行为后,支付机构也有所动作。 近日,多家支付机构发布公告称,将针对云南省多个边境地区加强风控检测措施,一旦发现存在疑似跨境移机、跨境赌博、洗钱等行为,立即移交公安部门处置。还有支付机构暂停部分边境地区业务。 有支付机构人士对新京报贝壳财经记者表示,此前在商户审核、入网等方面流程就非常严格,这次加强风险控制体现出对跨境赌博等行为打击升级,但对支付机构影响不大。 支付机构密集加强POS管理,有机构暂停部分地区业务 7月初以来,多家支付机构陆续发布公告称,将针对云南省德宏州、临沧市、普洱市、红河州、保山市、西双版纳等边境地区加强风控检测措施,一旦发现存在疑似跨境移机、跨境赌博、洗钱等行为,立即移交公安部门处置。 还有支付机构暂停部分边境地区业务,严禁电销、邮寄POS终端,停止新增进件。如有违反,查实后按跨境移机处罚10万元/台。 易观支付分析师王蓬博表示,此举延续了前期打击跨境非法洗钱、非法通道及加强POS管理的精神。6月初央行发布的关于加强支付受理终端及相关业务管理的通知(征求意见稿),剑指支付受理终端及相关业务风险隐患,特别是移动受理终端、收款条码正在被跨境赌博等黑灰产业犯罪分子用以转移资金等问题。 央行在该通知中提出了“五项信息”唯一绑定要求,并保证该绑定关系在支付全流程的一致性、不可篡改性为原则。“对于一直做真实商户的支付机构没什么影响,没有出正式文件前,大家基本也是按照那个条例去做的。现在放到明面上了,之后所有机构都必须这么做。”一位支付机构人士称。 该人士还告诉新京报贝壳财经记者,其公司在云南边境地区基本没作业,不过也发布了公告加强相关地区POS管理。“此前我们在商户审核、入网等方面流程就非常严格,因此影响不大。” 另一家支付机构人士表示,近期央行昆明中心支行还下发了一则云南省境外边民个人银行结算账户试行管理办法,进一步规范全省境外边民银行账户业务,落实账户实名制规定,保障云南省毗邻国家老挝、缅甸、越南三国边民存款人的合法权益,防范打击电信网络新型违法犯罪。 记者注意到,在6月下旬公安部通报的打击跨境赌博犯罪十起典型案例中,就有一例发生在云南临沧,犯罪嫌疑人杨某某安排夏某某组织10余名中国公民非法往来中缅边境从事境外赌博活动,通过微信联系并支付偷渡费。专案组先后将犯罪嫌疑人杨某某及其组织偷渡团伙成员10人抓获归案,并协调缅甸警方将犯罪嫌疑人夏某某及涉嫌偷渡人员从境外窝点抓获并移交我方。 监管持续打击跨境赌博,支付机构也被问责 在此次支付机构密集发声之前,跨境赌博已持续遭到打击。 今年2月底,公安部就召开了部署打击治理跨境赌博工作专题会议,而后深入开展打击治理跨境赌博工作,严厉打击跨境赌博及与其关联的涉黑、诈骗、洗钱、绑架、拐卖、偷渡、金融等违法犯罪活动。 截至6月22日,公安部挂牌督办案件79起,各地公安机关侦破跨境赌博案件257起,抓获犯罪嫌疑人11500余名,已移送起诉1530余人;摧毁涉赌平台368个、技术团队148个,打掉支付平台和地下钱庄187个,查扣涉案银行卡22万余张、冻结涉案账户28100余个,查明涉案资金2290余亿元。 4月,央行2020年支付结算工作电视电话会议指出,今年要强化精准打击,全力打击跨境赌博和电信网络诈骗等违法犯罪活动,严守资金安全底线,抓好支付领域风险防控等。国家外汇管理局4月底公布了一批通过地下钱庄非法转移资金进行跨境赌博的案例,为今年第二次通报该类型典型案例。 除了监管合力外,支付机构也是“围剿”跨境赌博的一分子。央行在6月召开会议,专题研究部署打击治理跨境赌博资金链工作,强调继续按照“谁开户(卡)谁负责”、“谁的用户(商户)谁负责”、“谁的合作客户谁负责”原则,严肃问责持牌支付服务主体责任。 部分支付机构因涉跨境赌博案遭重罚。今年4月,商银信被罚没1.16亿元,创下支付行业罚单数额纪录,有一单可查的严重违规来自一起跨境赌博案件。据去年12月江苏金湖人民法院公布的刑事判决书,2017年3月至2018年2月间,上海“云盛支付”平台累计通过商银信等第三方支付平台,为“新葡京棋牌”等多家网站提供在线资金支付接口,结算资金高达54亿元。
备付金交存四连增 支付宝等机构利息到手 北京商报记者 孟凡霞 刘四红 自支付机构备付金集中交存以来,备付金余额再次实现四连增纪录。北京商报记者了解到,除受近期线上消费提速、交易额大增等大环境影响之外,备付金新高与计息落地、监管趋严等因素也息息相关,不少机构在新规利好下,提升了主动交存的积极性,此外监管趋严也遏制了备付金违规,反向推动了机构交存金额的提升。值得一提的是,7月21日,北京商报记者多方了解到,包括支付宝在内的多家支付机构表示已收到备付金利息。 四连增再现 根据央行最新发布的2020年统计数据,截至2020年6月末,非金融机构备付金存款(即支付机构客户备付金存款)达1.572万亿元,环比增长4.32%,并实现了自2020年3月以来的连续四次环比增长。 北京商报记者注意到,在此次高点之前,支付机构备付金集中交存余额最高的时间点为2020年1月,达1.78万亿元,而此后的2月、3月、4日,备付金余额均在1.4万亿元数值上下波动。 自支付机构备付金集中交存以来,备付金实现四连增的情况并不多见,上一次出现是在2019年四季度,交存的金额从2019年9月的1.343万亿元连续增长至1.529万亿元。此外2019年一季度中的1月、二季度中的6月,同样出现了余额明显上涨的情况。 麻袋研究院高级研究员苏筱芮指出,从宏观经济环境来看,2020年一季度受疫情影响,社会消费、交易等数据处于低迷状态,而二季度复工复产后有所回暖,尤其是五六月以来各地促消费的举措大幅落地,带动交易快速增长,从而推动备付金交存集中走高。 计息新规推动 除受近期线上消费提速、交易额大增等大环境影响之外,备付金交存新高与计息落地、监管趋严等因素也息息相关。一方面,备付金计息新规已于今年正式落地,不少机构在此利好下提升了主动交存的积极性。另一方面,监管趋严之下违规成本增高,也有效遏制了机构备付金违规行为,从而反向推动了交存金额的提升。 为推动非银行支付机构可持续发展,央行于2019年11月决定进一步完善客户备付金集中存管政策。按照新规,支付机构可将全部客户备付金作为清算保证金,央行按照0.35%的年利率水平为清算保证金按日计息,按季结息。 7月21日,北京商报记者从多方了解到,包括北京、上海、杭州等地区在内多家机构均表示已收到备付金利息,计息时间是从2019年8月1日起开始,按季度支付。其中,支付宝相关工作人员向北京商报记者表示,“我们跟其他支付机构一样,已收到备付金利息”。 北京地区一家支付机构相关人士举例称,公司备付金规模为30亿元左右,按一年计算大约能收到1000万元左右的利息,且暂未扣除10%的行业风险保证金。该人士感慨道:“对我们来说,苍蝇再小也是块肉。但对于备付金较多的机构来说确实算是不小的一笔资金。” 此外,监管趋严也一定程度上推动了备付金交存的提升。今年以来,已有商银信、易极付、公众通、新浪支付等多家机构因备付金管理违规被罚。苏筱芮称,计息可以提升机构力争合规、加强管理备付金工作的动力,此外监管针对备付金管理不规范的行为频频开出罚单,也给行业机构带来了震慑与示范作用。在苏筱芮看来,张弛有度的监管思路,也是推动备付金走高的重要因素。 马太效应加剧 备付金实现连续四连增,一定程度上反映了支付行业的整体交易走高。不过,也有多家支付机构人士告诉北京商报记者,因受互联网金融行业出清、实体经济低迷等因素,公司今年来业务受到较大影响,因此备付金呈现减少趋势。 有业内人士认为,按目前第三方支付整体备付金规模来计算,90%都属于微信和支付宝两大头部机构促成,因此6月备付金走高主要是头部机构增加推动,而在中小机构交易规模不断减少之下,也将进一步加剧行业马太效应。 按最新支付机构客户备付金1.572万亿元的数额计算,根据0.35%的年利率,支付行业将产生超50亿元的收入,而这其中,90%都是归微信和支付宝。 在易观金融行业资深分析师王蓬博看来,今后备付金交存金额仍会增加,但增速持续降低,用户规模一定的前提下,渗透率会有一个增长天花板,但也不排除某个特定时期增长迅猛。他直言道:“因为产业链在逐渐分化,行业头部集中已是必然。支付宝、微信两大巨头备付金占有份额超过90%。因此,小型支付机构若无实质性业务展开,在业务受限、收入锐减的情况下,生存空间也将会越来越小。” “去年以来支付行业就已经进入了洗牌期,而疫情等宏观因素更是加剧了机构间的分化。”苏筱芮则指出,尽管中小机构在支付行业的生存比较艰难,但需要看到目前支付牌照为存量资源,而支付需求始终存在,未来中小机构若能寻得差异化发展的途径,仍具有发展前景与机会。
7月21日,装配式装修龙头全筑股份与MCN头部机构薇龙文化正式达成战略合作,双方将发挥各自优势,整合资源,在数字营销、IP孵化、家装新零售领域进行合作,这标志着全筑股份在拓宽新零售业务边界上又迈出重要一步。 全筑股份主营业务是建筑装修,其中住宅全装修在整体业务收入中占比80%以上。2019年底,全筑股份提出“两翼一箭”战略目标,在保持公司现有业务稳定增长的同时,建设全生态家居服务平台,提供面向C端消费者的生活家居升级服务。 “公司之所以在去年年底提出要发力零售端,主要是基于该市场毛利率高、现金流佳的特点。”全筑股份相关人士透露,目前公司已整合自身拥有的橱柜、软装、家居智能产品的生产资源,通过信息流、短视频、KOL投放等方式进行产品在线零售服务,并拟布局C2M领域,指导工厂组织更精准的生产备货,扩大供应链优势。 据了解,薇龙文化成立于2017年9月,目前已发展成为国内头部的MCN机构之一,已签约2000余位头部红人和游戏领域KOL,全网粉丝量超过4亿,旗下达人及KOL已入驻国内主流平台,在多家网络平台长期位居游戏品类MCN机构排行前列。薇龙文化于2019年逐渐拓展至泛娱乐、泛生活品类、直播电商领域,拥有丰富的红人孵化、内容发行、主播经纪、视频节目制作、网红电商经验。 “未来双方将在家装设计板块和大家居板块展开紧密合作。”全筑股份董事长朱斌进一步解释称,如通过短视频平台发起家装改造真人秀,整合全网资源打造现象级栏目;同时,优选100多名设计师入驻各大网络平台,通过直播孵化设计师红人,打造垂直领域IP联盟;布局VR/AR平台(5G),为业主提供可交互沉浸式体验,实现“预装修”,为家装营销注入新活力。 朱斌表示,以此次签约为合作契机,全筑股份将与专业MCN机构携手完成创意、制作、分发等不同阶段的工作,打造符合目标人群消费习惯的优质内容,形成完整的内容产业链,为其在深化零售业务过程中实现从内容价值到商业价值的稳定变现。
保险机构上半年累计被罚近1亿 短视频、直播卖保险成违规重灾区 21世纪经济报道 李致鸿 今年以来,财险业共计被罚188家次,累计罚款超过5000万元,占比超过50%,“老三家”人保财险、平安产险和太保产险仍然被罚最多。 根据21世纪经济报道记者统计,今年以来,银保监会共对保险机构处罚411家次,累计罚款9000万元,同比增长超过40%。在这些罚单中,财险业占据半壁江山,“老三家”更是其中主力。 值得一提的是,随着互联网保险的兴起,保险产品销售环节管理弱化,运营能力跟不上创新的进展,导致新的误导形势出现,创新领域市场乱象有所抬头。 7月16日,在银保监会新闻通气会上,人身险部副主任王叙文指出,保险市场乱象呈现新的形势。随着互联网保险兴起,金融科技赋能传统销售渠道,保险产品销售环节管理弱化,运营能力跟不上创新的进展,导致新的误导形势出现,创新领域市场乱象有所抬头。 财险“老三家”被罚最多 今年以来,财险业共计被罚188家次,累计罚款超过5000万元,占比超过50%,并且“老三家”人保财险、平安产险和太保产险依然是“绝对主力”。 其中,广东银保监局的三张罚单创下地方监管局罚单金额纪录。今年5月,平安产险广州支公司被罚152万元,个人被罚143万元,两者合计被罚295万元;人保财险广州分公司被罚137万元,个人被罚33万元,两者合计处罚170万元;中华联合财险广州中心支公司被罚119万元,个人被罚33万元,两者合计被罚152万元。 究其原因,平安产险的问题在于,未按照规定使用经批准的保险费率;给予投保人、被保险人保险合同约定以外的保险费回扣和其他利益;虚列理赔费用;拒不依法履行赔偿保险金义务。 人保财险的问题包括给予投保人、被保险人保险合同约定外的其他利益;利用保险代理人以虚构保险中介业务方式套取费用;拒不依法履行保险合同约定的赔偿义务;农险业务资料不真实;未按照规定使用经备案的保险条款、保险费率。 中华联合财险的问题则是虚构经济业务事项;给予投保人和被保险人保险合同约定外的其他利益;利用保险代理人从事以虚构保险中介业务的方式套取费用;农险业务财务数据不真实不规范;未经任职资格核准人员实际履行高管职责。 同期,人身险业被罚88家次,累计罚款超过1800万元。其中,人保寿险领下最大罚单,总公司共计被罚135万元、6家电销中心共计被罚80万元,行政处罚个人15人、罚款123万元,总公司、6家电销中心及15名相关责任人合计被罚338万元。 具体而言,人保寿险经河北、成都等6家电销中心销售的部分保单,存在与事实不符的宣传等欺骗投保人的行为;通过支付宝平台销售的一款产品,存在以不实宣传欺骗投保人的行为;通过支付宝平台销售的一款产品,存在未按规定使用经备案保险费率的行为;以及存在客户信息数据不真实,部分涉及可回溯管理的业务虚假,向原保监会报送的2017年个人医疗理赔数据不真实等提供、编制虚假报告、文件、资料的行为。 此外,保险中介机构被罚135家次,累计罚款超过1600万元。保险中介机构罚单原因多样化,除一般保险公司普遍的处罚事项如编制或提供虚假财务资料等外,还存在未按规定办理执业登记、变更营业场所未在规定时限内报告监管部门、利用业务便利为其他机构或者个人谋取不正当利益、营业资金使用不合规或未实施托管、套取手续费、未开立独立的佣金收取账户、虚列佣金套取资金等中介机构持有的处罚类型。 今年5月,银保监会向各银保监局下发了《2020年保险中介市场乱象整治工作方案》,明确了2020年保险中介市场在7个方面的乱象整治要点,将保险中介市场各参与主体业务、内控、营销及风险等情况均纳入整治工作。根据《方案》,重点严厉打击保险专业中介机构和保险兼业代理机构扰乱市场秩序,侵害消费者权益等行为,查处保险公司落实管控责任不到位,利用中介渠道套取费用等问题。 短视频、直播成违规重灾区 随着互联网保险的发展,一些市场乱象也从线下扩展到线上。 今年1月,浙江银保监局发布的罚单显示,凡声科技因非法从事保险中介业务,被处罚款合计195.34万元。尽管凡声科技已于2019年通过子公司投资控股取得了全国性保险经纪牌照,但取得前的经营行为违反了保险法“从事保险中介业务必须获国家相关机构颁发的业务许可证”的规定,因此受罚。 北京工商大学保险专业副主任宋占军认为,这既反映了新媒体直播方式在保险领域的深度应用,也反映了新媒体渠道营销保险的违规风险。 国务院发展研究中心金融研究所教授朱俊生对21世纪经济报道记者表示,互联网保险的合规经营,除公司规范行为、加强消费者教育外,行业可以建立互联网保险合同的订立规范,监管部门也要完善互联网保险业务的监管,比如对互联网保险说明义务的主体做出进一步界定,扩大至专业或兼业代理机构网站、第三方网络平台等主体,并严格规范电子保单信息档案存储等。 今年以来,工银安盛人寿、华泰人寿、国华人寿等保险公司工作人员通过微信朋友圈进行误导宣传被罚。这些保险从业人员在微信朋友圈发布的营销信息,存在混淆片面比较、不实宣传、炒作停售等问题。 6月22日,北京银保监局印发《关于保险网络直播和短视频风险提示的通知》,对辖内保险机构着重进行三方面提示,要求各保险机构应当按照“实质重于形式”的原则,区分不同情形严格落实保险法律法规和规范性文件要求。具体而言,一是严格区分保险短视频、直播业务形式;二是严格规范保险短视频、直播有关主体;三是严格管理保险短视频、直播相关内容。 6月30日,银保监会印发了《关于规范互联网保险销售行为可回溯管理的通知》。《通知》表示,尽管互联网技术提高了投保的便利性,但互联网保险销售时强调“消费体验”,忽略保险产品信息披露和条款提示说明义务,导致“投保容易、理赔难”以及“强制搭售”“被投保”等行业痼疾在互联网保险领域屡禁不止,消费者权益得不到保障。实施互联网保险销售行为可回溯管理,有利于保护消费者知情权、自主选择权、公平交易权,是推进金融治理现代化的具体举措,也是维护市场秩序、防范操作风险的现实需要。 据了解,银保监会将继续深入治理市场乱象,充分保护保险消费者权益。针对销售不规范,理赔难度大,条款存在歧义等问题,监管部门将通过现场检查举报调查、非现场监管等多种方式,大力打击各类违法违规问题,净化市场秩序。